這篇文章是一位高手總結的股市十多年的炒股固定規律
才剛看完這篇文章
一共兩萬多字
剛好實驗室流行這個風氣 po來給大家看看吧
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炒股的智慧之一：成功的基本要訣
在進入具體的買賣技巧的探討之前，我希望讀者們能明白在炒股這行成功必須有什麼樣的
思考方式。炒股的目的是從股市賺錢，但想賺錢並不表示你就能賺到錢。你必須在正確的
時間做正確的事情，賺錢只是結果。因為你在正確的時間做正確的事情，所以你得到了回
報。 你首先必須以保本為第一要務，在保本的基礎上再考慮怎樣賺錢。保本不是說保就
能保的住的，除非你不涉足股市。只要你把資金投入股市，你就有虧本的可能。股票何時
運動正常的概念非常重要，我在這裡特地加了一段，你對股票何時運動正常完全沒有概念
的話，你的炒股無非是瞎貓碰死老鼠。學股之路是艱難且漫長的，要想從股票學校畢業，
學股人必須有一定的素質。只有具備這些素質，你才可能熬過黑暗的時光。否則，成功只
是幻想。你如果還不具備成功的投資者所具有的共性，希望你從今天開始培養。除了毅力
之外，沒有別的要求。 保本炒股是用錢賺錢的行業。一旦你的本金沒有了，你就失業了
。無論你明天見到多麼好的機會，手頭沒有本金，你只能乾著急。幾乎所有的行家，他
們的炒股的建議便是盡量保住你的本金。而做到保本的辦法只有兩個：一，快速止損；
二，別一次下注太多。 炒過股票的朋友都有這樣的經歷：虧小錢時割點肉容易，虧大錢
時割肉就十分困難。這是人性的自然反應。在一項投資上虧太多錢的話，對你的自信心
會有極大的打擊。你如果有一定的炒股經歷，必然同時擁有賺錢和虧錢的經驗。賺錢時
你有什麼感覺？通常你會在內心指責自己為什麼開始的時候不多買一些，下次碰到「應
該會賺大錢」的機會，你自然就會下大注。這是極期危險的。在炒股這一行，沒有什麼
是百分之百的。如果第一手進貨太多，一旦股票下跌，噩夢就開始了。每天下跌，你希
望這是最後一天；有時小小的反彈，你就把它看成大起的前兆；很快這只股票可能跌得
更低，你的心又往下沉。你失去理性判斷的能力。人性共通，我算是這些經歷的過來人
，其痛深切。 具體的做法就是分層下注。你如果預備買1000股某只股票，第一手別
買1000股，先買200股試試，看看股票的運動是否符合你的預想，然後再決定下一步怎
麼做。如果不對，盡快止損。如果一切正常，再進400股，結果又理想的話，買足1000
股。由於股票的運動沒有定規，你不入場就不可能賺錢，而入場就有可能虧錢，所以承
擔多少風險便成為每位炒手頭痛的事。索羅斯在他的自傳中提到他對承擔多大風險最感
頭痛。解決這個問題並無任何捷徑，只有靠你自己在實踐中摸索對風險的承受力，不要
超出這個界限。 然而什麼是你對風險的承受力呢？最簡單的方法就是問自己睡的好嗎？
如果你對某只股票擔憂到睡不著，表示你承擔了太大的風險。賣掉一部分股票，直到你
覺得自己睡得好為止。 把「保本」這個概念牢牢地記在心裡，你在炒股時每次犯錯，你
的體會就會深一層，時間一久，你就知道該怎樣做了。不斷盈利讀者或許會嘲笑我起了
這樣的題目，炒股如果不是為了盈利，炒股幹什麼？難道吃飽了撐的不成？但你注意到
「盈利」二字前是什麼？是「不斷」。在股票市場偶爾賺點錢不難，只要你運氣好就可
以了。難的是「不斷」二字。有多少次你聽到朋友說：「我今年不錯，股票大市跌
了20%，我只虧10%，我戰勝了股市！」真的嗎？任何專業的炒手，惟一該問的問題應該
是我今年掙了多少？有誰聽說過服裝店老闆說自己較隔壁店少虧錢而洋洋得意的嗎？但
我常聽到炒股的人居然會為虧錢而自豪！這其實便是炒股艱難的地方。看不見、摸不著
的股票使一般人的判斷力走了樣。 要想在股市不斷賺錢，除了知識和經驗之外，就是必
須忍耐，等待賺錢的時機。問問一般的股民，他們入市資金有多少買了股票？有多少是
現金？你會很驚奇地發現，一般股民幾乎把入市資金全部買了股票。不管是牛市還是熊
市時，他們都是這樣。這些人有一共同的想法：「我的錢是用來賺錢的」。讀者們若有
機會到賭場看看，就明白股民們為什麼會這樣做。賭客們站在賭台旁，一注都不肯放過
，生怕下一手就是自己贏錢的機會。直到輸完才會收手。你要明白一點：股市有時是完
全無序的，你根本就不知道股票下一步會怎樣運動。就像你的女朋友生氣時一樣，你不
知她在想什麼？不知她要幹什麼？這時最佳的方法就是別惹她。在股票市場，就是別碰
這樣的股票。 股票在大多時是有理性，有規律的。雖然每隻股票的個性都不一樣，但
大同小異，你需要不斷研究，不斷觀察，等你的經驗積累到一定地步，就知道怎樣順勢
而行。等待、忍耐、觀察，只有在股票的運動符合你的入場條件時才入場。只有這樣，
你才能夠確定你入場的獲勝概率大過50%。在這基礎上，不斷盈利才有可能。當然，千萬
別忘了保本。 賺大錢給讀者一道題:在你面前是兩位炒手的交易記錄.他們去年都翻了一
倍,即100%的回報率.一位是常勝將軍,他的交易全部賺錢,有買必賺,雖然每次賺的都不多
,但他的交易記錄密密麻麻的一大疊,積少成多,他賺了100%.另一位似乎運氣不怎麼樣,交
易中虧的次數多,賺的次數少.但他虧時虧的錢少,賺時賺的錢多,特別是有只股票賣出價
較買入價升了四倍.算總賬他也賺了100%.你怎麼評價這兩位股票炒手? 兩人中的一位是
運氣很好的新手,另一位可是資深的專業炒手.你現在大概能夠猜到哪位是哪位了吧? 從
他們的交易記錄,你體會到什麼了嗎?在現實生活中,專業炒手的記錄幾乎都如上面所描述
,他們明白股票買賣不可能每次都正確,那麼在錯誤的時候為何要付大的代價?但在他們正
確的時候,他們試圖從中得到最大的利潤.可是新手們很少有這麼好的運氣,他們通常把賺
錢的股票首先出手,滿足於賺小錢,結果通常是手頭有一大堆套牢的股票. 想像你手裡
有10000元,你告訴自己要分散風險,每隻股票只投1/10,即1000元,一年下來,五升五跌,五
隻股票跌了10%,四隻升了10%,另外一隻升了200%.那麼一年下來,這10000元變成12900元,
近30%的回報率.其中那只升了200%的股票是成功的決定性因素. 炒過股的朋友,你賺過
5元的股票升到15元嗎?這樣的機會多不多?但你抓到過多少?你是不是常常過早離場?使你
過早離場的主要原因有兩個:一,人好小便宜;二,不夠經驗判斷股票運運是否正常.得到便
宜是很愉快的,每次賣掉賺錢的股票你都覺得自己是炒股天才,想上酒店慶賀一番.你總是
試圖重複這類愉快的經驗.所以我們看到新手賺錢時通常只賺小錢. 話又說回來,如果你
知道5元的股票會升到15元,你也決不會提早離場的.問題是你不能確定.這便涉及股票運
動是否正常的判定問題.在這裡我要強調的是:只要股票運動正常,便必須按兵不動.炒股
高手利物莫特別指明,他炒股的秘訣不是他怎樣思考,而是他在買對了的時候能夠安坐不
動.這是很難的一件事,你要克服對脫手獲利的衝動. 另一點要強調的是:如果你確定股票
運動正常,你的勝算很大,這時你應該在這只股票上適當加大下注的比重.如果你的致勝概
率是60%,你下10%的注,但經驗告訴你這次的致勝概率是80%,你就應加注.從10%提高到30%
甚至50%,從直覺上你能明白為什麼應這麼做.
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