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※ 引述《ChangJane (張卷)》之銘言: : ※ 引述《musease ( )》之銘言: : : 我也想要進入虧損期的時候部位變好小好小,大賺期的時候部位變好大好大!! : : 可惜沒辦法..(不過用ATR調整部位規模的話的確會有些這樣的效果.) : 看來我與m大算是系出同門 (亂攀關係 XD) : 我目前都是以1%本金對應1倍的20天期ATR作為部位規模一 : 1%本金等於起始風險(我都會計算停損點)作為部位規模二 並取一與二中較小者 : 並且將市場劃分為六類型: 貨幣 利率 原油 貴金屬 穀物 股市指數 : 同一時間在同一類型市場的波動風險(同樣以20天ATR計算)不可超過本金的4% : 同一時間所有部位的總波動風險(20天期ATR)不可超過本金的10% : 例如: 本金五百萬新台幣 假設現在台股指數期貨的20天期ATR為120點 : 而我的策略計算出的停損點與進場點差距為240點 : 則部位規模一 = (本金*1%)/(120*50) = 8.333 口小台 : 部位規模二 = (本金*1%)/(240*50) = 4.166 口小台 : 因此可以下單4口小台 也就是一口大台 : 你沒看錯 五百萬本金只能作一口大台 我相信很多人都無法接受 : 但事實上有很多專家告訴過我們 一開始的部位必須很小 小到看起來像浪費時間 : 而且 若你六大市場皆有涉獵 並且利用許多不同的策略 則一年要做到100筆交易並不困難 : 在一般優良策略的期望值為0.3R 且一年100筆交易 每一個部位起始風險為1%的假設下 : 長期來說 平均年報酬率為(1%*0.3*100) = 30 % : 穩定的30%年報酬率有多驚人應該不需要我多說吧? : : ps.部位規模調整的策略來來去去也只有幾種. : : 請參考: : : Tharp, Van K. (1998). Trade Your Way to Financial Freedom. : : Charles Lebeau, David Lucas. : : Technical Traders Guide to Computer Analysis of the Futures Markets. : : 之類的書. : Van Tharp還有一本部位規模完全指南 不過似乎沒有中譯版 : 它裡面所附上的部位規模模擬器很有意思 輸入你的期望報酬與系統的平均獲利與標準差 : 它可以算出要以多大的部位 才能以怎樣的機率達成目標 還順便告訴你破產風險為何 你用留倉去算1%風險根本沒意義 也不實際 國外有盤後23小時你隨時可停損控制風險 台指只要留倉 沒有其他部位作避險 根本就只是賭博 只是你有沒有獲利的部位讓你賭而已 如果你又懂得加碼 那你留倉又不止1%而已 除非是一個漲跌停板才加碼 海龜丹尼斯就是這樣爆炸的!! 你怎麼知道會不會有一天哪顆核彈爆了 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc) ◆ From: 111.240.219.62
dreambreaken:進入市場本來就是在賭 07/21 10:10
freetrader:我希望你賭大一點 07/21 10:15
dreambreaken:有甚麼好怕,怕輸就不要賭 07/21 10:46
freetrader:恩 祝你長命百歲 07/21 10:48
KZHenry:因為他風險控制強的匪夷所思阿,我們學不會的 07/21 10:56
KZHenry:我還刻意問他是不是做波段,他還回答是呢 07/21 10:57
musease:真不懂..台指期這麼惡劣的市場一堆人玩得不亦樂乎.何苦? 07/21 11:10
Ting1024:有道理阿。還是買績優股抱牢比較好 :D 07/21 11:18
Uber:因為方便吧...做國外期貨/美股當沖 比較不方便... 07/21 12:56
multiThread:賭博~~ 交易本身就是賭博啊? 只要是有一丁點運氣成份 07/21 13:04
multiThread:在的,都是賭博啊!!! 只是你賭什麼而已。拿身外錢來賭 07/21 13:04
multiThread:贏或輸,都是長命百歲,怕什麼,你不要拿你本命錢來賭 07/21 13:05
multiThread:就好了,這點常識不會不知道吧........ 07/21 13:05
freetrader:是阿 拿很少的錢輸掉不會怎樣 不就是玩票麼~~ 07/21 13:14
freetrader:去操基金 輸了也是別人的錢 自己也是長命百歲麼 07/21 13:15
freetrader:如果你要用玩票的view去講風控這件事 那你的空間很大 07/21 13:16
freetrader:你的常識 也只是限定你可以下多大 你只是覺得輸了沒差 07/21 13:20
multiThread:不是拿「很少」的錢輸掉不會怎麼樣,是拿「可以輸」的 07/21 15:40
multiThread:錢,還是你拿出來的都是不能輸的錢,我現在拿50萬出來 07/21 15:40
bobjohns:零和市場第一筆就是賭拉 大贏才有所謂的出金 07/21 15:41
multiThread:我可不是玩票,但我也可以承受輸光,是誰的常識有問題 07/21 15:41
multiThread:輸了沒差? 輸了有差? 如果輸了有差,那你玩個X啊.... 07/21 15:42
multiThread:還是你有什麼可以跨越市場的風控,就算地球被隕石打掉 07/21 15:43
multiThread:你也沒有關係,不然.....你在那裡X什麼長命百歲,卻 07/21 15:43
multiThread:本人為以上帶情緒性發言道歉,祝大家賺錢,抱歉。 07/21 15:49
freetrader:聽你的言論 你不知道的事情還多的 我確實隕石來都不怕 07/21 16:31
freetrader:只是連我的言論都不懂的話 告訴你也沒意義 07/21 16:32
fantasywing:此id第一次登入的第一篇文就如此好戰,可喜可賀 07/21 16:51
striker:台灣市場真的風險好高... 07/24 21:46