Re: [閒聊] 日銀放推 日圓大貶 FX戰士應該賺爛了吧

[midas82539 (喵)]

※ 引述《TyuzuChou (子瑜我老婆)》之銘言：
: 最近日圓大貶值
: 一個月貶了十趴上下
: 日銀的黑田也說貶到135的時候才考慮出手
: 根本是open book的要大家快放空日圓
嗯....
: FX戰士那麼喜歡高槓桿操作
: 只要不逆勢操作，應該都賺爛了吧
所以你有發現邏輯矛盾了嗎？
不過還是先講一下現在的局面吧。
日圓目前算是很特別的情境，因為嚴格來說日本到現在還是沒有脫離
泡沫經濟後，被稱為"消失的十年"的經濟衰退。消失的十年還是我大學時
就有的名詞，現在都快變成"消失的三十年"了，可見這狀況多慘。

對這狀態有興趣的人可以去找凱因斯的流動性陷阱(liquidity trap)
簡單說就是日本已經陷入就算用負利率的貨幣政策，也無法刺激經濟的狀況。
那麼當日本碰到美元縮表升息就會面臨一種獨特的兩難：


一般正常的國家，例如台灣。央行為了讓貨幣匯率穩定，會選擇
跟隨美元的增加利息，這樣才能避免貨幣對因為利差擴大而開始失衡。
但日本不一樣，它還是一個經濟尚未復甦的國家。

好不容易碰到美元縮表，日本利率(-0.1%)跟美國(0.33%)開始有利差，
而這利差可預期會因為美元升息而不斷擴大，這時央行就要有所取捨：

1. 放手看日圓貶：雖然不利進口但有利出口，長期對經濟有利
2. 升息或不繼續購債：匯率會走回區間但又回到以前那要死不活狀態。

以央行而言，只要通膨不會太誇張，放手讓日圓貶值反而會比較好。
而目前日本消費者物價指數(CPI)多少？1.2%    對照台灣：3.27%
正常通膨大約會在2%左右浮動，現在3%可能你吃飯付錢時就不太舒服，
而日本到現在也才1.2%，可見他們經濟其實真的沒有明顯好起來。

那會發生什麼事情？首先日本央行不會改變貨幣政策。
而本身不會干預跟改變貨幣政策時，就等於注定了日圓會重貶。
這個就是目前日圓基本面的現況。接著才是看市場在特定價格是否有動作。
那回歸到USD/JPY的話，以短線為主的外匯保證金大多會做突破多吧，
因為走勢就是往上，除非你是看月線，部位有算好能忍受一個月左右虧損的。

那你空USD/JPY我不反對，但如果你沒有算好部位跟保證金比例的話
你空USD/JPY大概會跟web板原作裡的芽吹一樣：
http://demk.net/19.html

阿對了，既然都說到19話了就順便講一下裡面的人在幹嘛：
A.芽吹：
發現了短期價格的其中一種特徵。漲多必跌，所以試著抓短期的價格反轉做空。
第一次做成功了，總算把收益跟其中一部分虧損打平獲利了結後，
結果就錯過大跌了。

B.久留美：
部位跟芽吹剛好相反，所以在碰到價格回落時就會想：要不要先落袋為安。
畢竟不想看到帳面金額從大賺到沒賺，甚至到賠錢吧。
一般正常人就會想平倉了。但交易久了你就會知道匯率很少有這種大貶機會的，
錯過了就要等好幾年，所以你必須要跟你的情緒與本能對抗。

在漫畫中就顯現了交易員常用的交易計劃，方法也很簡單，若：
1. 價格從高點回落，則設移動停利點停利
2. 繼續漲但沒漲過120日圓關卡
3. 漲過120日圓關卡
再考慮市場在特定關卡價格的特徵，她選擇在120.5元做停利目標價。

久留米跟芽吹的差距其實在這一話可說是天壤之別了。
交易新手在交易心態中很難克服的門檻就是手動平倉，
特別是喜歡做短炒幾分鐘平倉的。有些人會很講究「盤感」跟手動平倉。
但如果你本身方法勝率不高，而且停利點數又很少的話，
這種當沖方法還是很難克服小賺大賠的情境。

例如像20話：
http://demk.net/20.html

首先一個觀念釐清：
芽吹的抓轉折方法「邏輯」本身並不是錯的。我在1小時到日線線圖也會這樣做，
但問題在於單純看k線型態是不夠的，成功率大約45~50%吧。
這方法要賺錢還要觀察市場結構，來找到相對比較能小賠大賺的進場點，
或者至少你停損停利設好再進場。這樣你看錯也能控制損失。

然而到最後你會發現整個作品沒有人教芽吹停損的觀念。
所以當她看錯時，她再一次的無法控制她的帳戶金額的流失，
在槓桿20倍的金額浮動，1pip就幾千日圓上下跳動的情況，
相信我，正常人會擔心自己做錯而不敢做，而只能眼睜睜的看價格起伏，
那種感覺是非常不舒服的，大概就跟肚子被一根鐵棍攪爛的感覺一樣。



回顧歷史，芽吹剛好碰到美國2014年底QE結束後升息循環。
當時的央行主席葉倫上台後就講：未來會有6個月左右可以升息
市場都知道美元要開始升息時，美元在7月就開始上漲了。
故USD/JPY就一漲不回頭，做空的芽吹空到下海和畢業

你再看現在USD/JPY走勢是不是又很像？
是的，歷史就是不斷地重演的。

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推 dalyadam: 借200萬 日息6000 靠杯喔 高利貸
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推 labbat: 故事告訴我們不要空USD/JPY。改空JPY/USD再開槓桿
→ schula: 這作者自己最後也被抬出場了XD
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推 sawaman: 短沖真的很看心理素質跟判斷，長年當沖能賺錢的人印象中
→ sawaman: 不到0.1%
推 john0909: 推
推 hsiliang: 我真心不知道日本央行在幹什麼？日本雖然cpi不到3%，但p
→ hsiliang: pi高達10%。再這樣下去日本進口商和內需產業會死了。台
→ hsiliang: 灣央行也是差不多，台幣再不升值會有極強大的輸入性通
→ hsiliang: 膨，然後和死不升息，我看台灣ppi和內需經濟一定會死很
→ hsiliang: 慘。央行照顧房地產和出口業太超過了
推 BigBird110: 日本就反應太慢了阿 貶成這樣民生怎麼可能沒影響
→ BigBird110: 出口很爽 但進口很慘阿
推 dalyadam: 疫情前匯率 https://i.imgur.com/hoCwScS.png
→ dalyadam: 現在匯率還差不多啊= =
→ dalyadam: 出口商慘很久了  回到30也還好吧
推 hsiliang: 央行的工作是要維持金融穩定的好嗎？跟更何況像台積電每
→ hsiliang: 年賣這麼多晶片，只要晶片ㄧ賣出去台幣就會升值，以台積
→ hsiliang: 電的發展速度台幣根本壓不下去。如果硬壓下去內需產業和
→ hsiliang: 進口商會死不完。想到這個就氣。老子醫療業全部檢查儀
→ hsiliang: 器全都是進口，還是標準的內需產業。醫療業整天幫人看病
→ hsiliang: 還要這樣被剝削
→ hsiliang: 然後健保局整天在砍健保，我們醫療業是來裡惹到出口業和
→ hsiliang: 房地產。
推 hsiliang: 一台電腦斷層就要上千萬，台幣一直貶。你要我們中小型
→ hsiliang: 醫院吃屎嗎？
推 shawncarter: 日本央行的行為要跟他們爆表的國債/GDP佔比一起看
→ shawncarter: 他們處於進退兩難，因為不跟著升息會有輸入性通貨膨
→ shawncarter: 脹，一般市民的生活和中小企業會非常難過，但是一旦
→ shawncarter: 升息的話就不能借新還舊，馬上政府預算就要被利息支
→ shawncarter: 出吃光，原本已經一灘死水的日本經濟只會更嚴重。說
→ shawncarter: 到底日本真正的癥結點就是人口老化，老年人根本有錢
→ shawncarter: 都不願意花，經濟只能慢慢萎縮。
推 hsiliang: 不是日本老人不願意花錢，是日本有錢的老人不願意花錢。
→ hsiliang: 別忘了下流老人一詞是從日本來的
推 hsiliang: 而且日本在央行的努力貶值下，做外匯交易的人肯定賺的
→ hsiliang: 盆滿鉢滿。無限QE和QQE的錢跑去哪了？日本政府整天印鈔
→ hsiliang: 的錢全都被既得利益者和掌權者吃光光
推 hsiliang: 日本經濟基本靠印，我看印出來的錢都被汙掉了。日本經
→ hsiliang: 濟目前都靠大財團運作，但目前狀況就是連大財團都集體
→ hsiliang: 失智了
推 hsiliang: 如說日本真的有心要要刺激經濟，那就要直接發錢給每一
→ hsiliang: 位國民。別忘了底層人民的消費力是有錢人的好幾倍。把
→ hsiliang: 錢給有錢人有錢人要嗎存起來要嗎做投資，這兩種帶來的
→ hsiliang: 消費力比窮人的消費力弱太多了
推 hsiliang: 日本政府問題也是一大堆。都什麼年代了國會還只用傳真
→ hsiliang: 機，這樣行政效率根本不行。這樣到底要什麼執行經濟金
→ hsiliang: 融政策
推 hsiliang: Black stone最近的報告也說政府經濟金融政策要試著結合
→ hsiliang: 在一起。而臺灣政府和日本政府集體失智。不，不應該說是
→ hsiliang: 失智。他們每個人都知道問題在哪但死不解決，應為解決
→ hsiliang: 問題就沒油水可以撈了，哪怕以後社會垮掉
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