基金VS.保險

[lane (無可救藥的快樂)]

   連日來的討論好像失去焦點了

   我想簡單的綜合大家的意思，有道是如果想吵架只要說自己想說的話就可以了

   如果想溝通，就必須正確知道其他人的想法

   我自作主張的替大家歸納連日來的重點，最後提出我的看法。

   如果有錯請指正喔。

   如有得罪請海涵。


   雖然標題是保險，連日來討論的焦點是基金，主要分為正反兩方

   正方（scourge)的意見為：

   優點：
   1.投資型保單的投資部分可能比零買基金要靈活
   2.資本不足無法購買基金，必須經由基金經理人
   3.資金分散再分散，再加上長期投資可做為退休規劃。
   4.定時定額才能平均成本，長期投資才能超脫於景氣循環。
   5.銀行定存利率過低,而債券需要的資金部位相當的龐大非一般人能負擔
     股票.期指等的風險又相當高..所以投資基金對於一般上班族來說操作
     難度.風險.收益算是相當適宜的~
   6.比起傳統型壽險要好
   7.當然是自己操作累積經驗值最快~不過..有多少人有時間隨時盯盤操作股票的??

   缺點：
   1.第一年的保費不能進入投資帳戶
   2.保險成本不是平準型的 會隨著年齡增長而增加
   3.需收管理費，投資風險由投資人負擔
   4.想要越高的收益 就必須承擔越高的風險


   反方(kutkin)的意見為：

   缺點:
   1.現在的基金中  有多少是讓你賺到錢的?
   2.需交管理費給經理人，但投資風險卻由投資人負擔 。
   3.基金商總是畫個大餅給你看，再加註不保證，事實上大部分的基金都賠錢。
   4.基金的管理費、手續費加一加比定存利率還高
   5.台灣的基金經理人平均每500多天換一個  誰為你的錢負責?
   6.投資本來就要投資人負責，那麼為什麼不自己操作累積經驗呢?
     為什麼要拿給別人當學費呢?
   7.錢，經過的手越多，就越少
   8.績效輸給大盤

   替代方案：
   1.透過投資組合，投資不同類型的股票，一樣可以分散風險未必會比基金的風險高
   2.可以買零股。
   3.一個月只有幾千元，可以一年進場一次，可以買10元以下的股票，不需要拘泥於
     每個月都要投資。


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◆ From: 210.85.204.15
→ stock99:可以買台灣50啊 買賣方式如同買一般股票
→ lane:我想買台灣50耶，哪些機構有受理？
→ stock99:去問營業員吧 不然去寶來開戶也可以
→ ayrbr:什麼是台灣50呀...
→ oxxo:我支持反方意見,經理人還有操守的問題...
→ oxxo:幫公司派鎖單拿回扣,自己操大盤玩小盤...
→ oxxo:美國人在經過大空頭後,終於不再相信基金..
→ oxxo:結果一堆投信倒閉,直到沒被騙過的成年...
→ oxxo:才再一次的進場被騙,基金也再度復活...
→ oxxo:搶到第九推,呵呵...
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作者: lane (無可救藥的快樂) 看板: Salary
標題: Re: 基金VS.保險
時間: Wed Aug 20 19:26:59 2003

※ 引述《lane (無可救藥的快樂)》之銘言：

很抱歉我自作主張的歸納了雙方面的重點，如果有錯請告知。
討論似乎有點重複的味道，我用重點提示的方式點重點
其實雙方還是有共同交集的地方

包括：

:    優點：
:    3.資金分散再分散，再加上長期投資可做為退休規劃。
:    4.定時定額才能平均成本，長期投資才能超脫於景氣循環。

:    缺點：
:    3.需收管理費，投資風險由投資人負擔
:    4.想要越高的收益 就必須承擔越高的風險

      其實雙方面最大的關注點還是在於投資風險與管理費兩大部分。


最後提出我個人的見解，有一點是雙方面還沒注意到的。

     保險是保險，基金是基金

     為何要搞出一個保險＋基金＝投資型商品呢？

     投資型商品異於一般傳統壽險，投資報酬率可以高或低
     但投資報酬的風險由要保人承擔，異於一般壽險的利率風險由保險公司承擔

     投資型商品也異於一般基金，因為投資型商品屬於保險
     除了投資效益以外，重點是它依舊是保險
     保險所得目前並不需要課稅！這是一般基金無法提供的功能。


     至於投資型商品有沒有保證獲利的呢？
     有的

     以國泰為例，前幾期所發行的連動式債券--富貴保本
     在保證獲利方面：第一期是6年28％，第二期是7年30％，第三期是10年40％
     第四期是7年28％。保證獲利率是由國外大型銀行提供，如德意志銀行與JP Morgan

     請別誤以為我有廣告嫌疑，因為這幾個連動債目前想買也已經買不到了
     他們都是躉繳（一次繳足保費）型的商品，主攻銀行定存。
     以第一期為例，它是目前國內保險史上販售壽命最短的一張保單。
     原本預計募集到的資金是約20億台幣，但是在開賣的第一天就募集到台幣66億
     國泰只好緊急停止受理，所以成為販賣壽命最短的保單（只有一天）
     也是一天之內募集到最大資金的保險商品。
     給大家一些小概念。




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