一簡答題

1.國際財務管理之主要目標為何?何以國際財管較國內財管有發揮空間?

2.亞洲金融風暴之原因為何?又何以台灣所受傷害較小?

3.央行如何進行sterilized intervention?

4.說明既有遠期外匯合約還要存在外匯期貨合約,又既有外匯期貨合約還要存在外匯
選擇權合約的理由?


二申論與計算

1.由式子 Y-E=If=X-M=(S-Ip)-(G-T) 說明一國倘面臨巨額經常帳赤字,其改善之道為何?
 績效又如何?

2.外匯市場
   taipei   NT$/$ :34.65 -- 34.70
  frankfurt  $/e  :1.06  -- 1.07    (e是歐元)

試求 NT$/e 之交叉匯率。倘在台北外匯市場，NT$/e:
(1) 36.80-37.20  (2) 36.50-36.60  (3)37.20-37.50 試算出其可套匯金額。
(假設以100萬新台幣或美金起算)　



3.利用IRPT及支付股利股票選擇權公式，說明並推倒GARMAN & KOHLHAGEN的外匯選擇
權公式：
(有給公式　,嗚嗚我不會寫那些符號　是課本183業　7.2公式)


4.設r(NT): 1.5%---2.5%
    r($) : 1.0%---2.0%

NT$/$:  spot: 34.65─34.70 ;  180days: 15─30

倘若你可向銀行借得１００萬元新台幣或美金，試算出可套利金額。(期間180天)