[標的] RPV (Guggenheim S&P500指數價值型)取代VTI?

[finhisky (Roy)]

在djo大上一篇文章中看到Williamette大推薦的的ETF "RPV"

投資策略
本基金採被動式(或稱指數型)的管理方式，複製成份股來盡可能追求S&P 500/Citigroup
Pure Value index的績效表現；並預期在扣除必要費用之前的基金績效與追蹤指數間的相
關係數達95%以上。

The investment seeks to replicate as closely as possible, before fees and
expenses, the performance of the S&P 500 Pure Value Index Total Return. The
fund will invest at least 90% of its net assets, plus any borrowings for
investment purposes, in the equity securities included in the underlying
index. The underlying index is narrow in focus, containing only those S&P 500
companies with strong value characteristics as selected by S&P. It may hold
up to 10% of its assets in securities not included in the underlying index.
The fund is non-diversified.

跟VTI比較近5年Market Return績效  (RPG看起來比較好?)

       2010     2011     2012      2013     2014
RPV   +22.50%  -1.16%  +24.94%   +47.47%   +5.46%
VTI   +17.42%  +0.97%  +16.45%   +33.45%   +2.12%

比較最佳/最差3個月的績效  (崩的時候跌幅差不多，漲得時候多一倍?)
May - July 2009
RPV 68.67%   VTI 26.66%
Worst 3 Month Period
November - January 2009
RPV (37.52%)  VTI (31.14%)

我目前投資組合是 VTI+VEA+VWO

請教一下
如果以長期的指數型、被動投資來說
用這支"完全"取代VTI，適合嗎?
或是推薦和VTI各占一定比例?

謝謝

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※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 1.175.17.71
※ 文章網址: http://www.ptt.cc/bbs/Foreign_Inv/M.1401374916.A.608.html
※ 編輯: finhisky (1.175.17.71), 05/29/2014 22:50:25
推 Williamette:其實我覺得如果是長期 買VTI就好不用買VEA跟VWO
→ Williamette:至於要不要用RPV取代VTI就看個人 畢竟選VTI目的就是
→ Williamette:分散風險 買RPV就是單獨壓寶價值型股票
→ finhisky:最近美股高點盤整  所以暫時分散到  VEA跟VWO 觀望一下
→ finhisky:打算等趨勢比較明朗  再慢慢增加VTI比例
推 djo:不董，就買vti,想要超額利潤，就要承受超額風險
推 djo:績效只是賽而已，看2011前績效，會想到這兩年這樣嗎？
推 daze:要買價值型的話，乾脆買VBR如何？
                     2010    2011    2012     2013     2014
VBR Market Return  +25.10%  -4.23%  +18.98%  +36.55%  +2.21%
好像沒有比較好?
→ jonathanyen:growth和value長期來講誰比較好還是沒有定論吧?
→ finhisky:因為只能查到5年內績效  2010~2014 平均是RPV比較好
→ finhisky:如果說能夠查到長期績效  不管牛熊市 平均都是RPV好的話
→ finhisky:那就沒有風險問題  而是ETF成分股的問題?
※ 編輯: finhisky (1.175.17.71), 05/30/2014 18:24:50
推 djo:如果你能絕對找出風險比SPY小，獲利又高過SPY的，你大概能得
→ djo:諾貝爾獎，上一個得諾貝爾獎的，是市場效率得獎的
推 Williamette:大家一起學老巴 把錢全部拿去買SPY吧!!!
→ Gyin:老巴哪有做這件事XDDDDDD
推 Williamette:差不多啦 老巴用遺產買s&p index fund 我們用現金
→ Williamette:買SPY
推 avigale:建議可以先去研究一下三因子模型
→ avigale:不建議完全取代 你可以偏重 但是不要單壓
→ avigale:資產配置很重要的一點是分散性 不要浪費這免費的午餐