[漲價] 三星 : 記憶體短缺將加劇且持續

[silentknight (清純男)]

Samsung warns memory crunch will last through 2028 as profit rises 19-fold

三星警告稱，儘管利潤增長19倍，但記憶體短缺將持續到2028年


https://www.theregister.com/systems/2026/07/30/samsung-warns-memory-crunch-
will-last-through-2028-as-profit-rises-19-fold/5281142


Samsung Electronics is warning that the current memory supply crunch will
deepen next year and persist through 2028, a shortage that keeps padding its
own record profits at the expense of enterprise customers and consumers.
三星電子警告稱，目前的記憶體供應短缺將在明年加劇，並持續到 2028 年，這種短缺不
斷推高其自身創紀錄的利潤，卻損害了企業客戶和消費者的利益。


The Korean conglomerate said agentic AI has added to demand already generated
by model training, driving an "unprecedented rise" in requirements for AI
servers and other computing infrastructure.
這家韓國企業集團表示，智能人工智慧的出現，增加了模型訓練已經產生的需求，從而
推動了對人工智慧伺服器和其他運算基礎設施的需求出現「前所未有的成長」。


Memory makers continue to prioritize production of components for AI servers,
leading to a shortfall of the mainstream memory types needed for PCs,
smartphones, and other devices.
記憶體製造商繼續優先生產人工智慧伺服器的元件，導致個人電腦、智慧型手機和其他設
備所需的主流記憶體類型出現短缺。


The industry continues to invest in new capacity, but the lead time from
starting construction of a fab to producing wafers exceeds three years,
according to Samsung's EVP of Memory, Jaejune Kim, meaning that any
significant ramp in supply capacity will take considerable time.
三星記憶體業務執行副總裁金在俊表示，儘管業界仍在持續投資建設新的產能，但從開始
建造晶圓廠到生產晶圓的周期超過三年，這意味著任何供應能力的顯著提升都需要相當長
的時間。


"So we believe it will be unlikely to see any significant increase in
incremental supply through 2028," Kim told analysts on a call to discuss the
firm's calendar Q2 financial results for the period ended June 30.
「因此，我們認為到 2028 年，新增供應量不太可能出現任何顯著增長，」金在與分析師
的電話會議上表示，此次電話會議旨在討論該公司截至 6 月 30 日的第二季度財務業績
。


"Based on the incoming requests that we have been seeing from the customers,
unmet demand from this year is likely to carry over into the following year,
contributing to tighter supply conditions going forward. The supply
constraints are expected to become even more severe in 2027 than 2026,
reinforcing our view that the supply shortage will persist through 2028."
「根據我們收到的客戶需求，今年未滿足的需求很可能會延續到明年，導致未來供應更加
緊張。預計2027年的供應限制將比2026年更加嚴峻，這進一步印證了我們此前的觀點，即
供應短缺將持續到2028年。”


Kim said visibility further ahead is limited, although rising token
processing by AI agents is expected to keep pressure on memory chip demand
over the medium to long term.
金表示，短期內能見度有限，但預計 AI 智能（AI agents）不斷增加的 Token 處理量
將在中長期內持續支撐對記憶體晶片的需求。


Like rival SK Hynix, Samsung has also cut deals with customers to ensure
long-term supply stability.
與競爭對手 SK 海力士一樣，三星也與客戶達成協議，以確保長期供應穩定。


"Customers who want to secure substantial AI service infrastructure are
increasingly approaching us for multiyear supply," Kim told analysts.
「希望獲得大量人工智慧服務基礎設施的客戶越來越多地向我們尋求多年供應，」金告訴
分析師。


"These multiyear arrangements actually are aligned with our objective of
hedging our mid- to long-term risk. And so we have been engaging in
discussions with customers, prioritizing those who can guarantee committed
future captive demand."
“這些多年協議實際上符合我們對沖中長期風險的目標。因此，我們一直在與客戶進行磋
商，優先考慮那些能夠保證未來穩定自用需求的客戶。”


In other words, customers willing to sign up for years of memory purchases
move to the front of the queue. Everyone else can take a number and get in
line.
換句話說，願意簽訂多年記憶體購買協議的客戶可以優先排隊。其他人則需要取號排隊。


Samsung hopes the agreements will reduce its exposure to the memory market's
boom-and-bust cycles. It expects output, measured in bits, to grow by the
mid-single digits for DRAM and the high single digits for NAND flash next
quarter.
三星希望這些協定能夠降低其受記憶體市場週期性波動的影響。該公司預計，下個季度
DRAM產量（以位元為單位）將實現中等個位數成長，NAND快閃記憶體產量將實現高個位數
成長。


It will aim to expand sales of high-performance products including HBM4,
HBM4E, DDR5, SOCAMM2, and enterprise SSDs, Kim said.
金表示，該公司將致力於擴大高性能產品的銷售，包括 HBM4、HBM4E、DDR5、SOCAMM2 和
企業級 SSD。


This approach led to Samsung reporting revenue of 71.5 trillion ($119
billion) for Q2, up 130 percent year-on-year. Operating profit shot up more
than nineteen times the year-ago figure to 9.5 trillion ($62.4 billion).
憑藉此策略，三星第二季營收達到171.5兆韓元（1,190億美元），年增130%。營業利潤較
去年同期成長超過19倍，達到89.5兆韓元（624億美元）。

----------------------------------------------------------


記憶體價格跟家機價格息息相關

索尼 : 跟供應商談好了，到2027年記憶體供貨正常
https://reurl.cc/nx1W8d


蒸氣 : 供應商不鳥，只給短約簽不下長約(Steam Machine量太少吧)
https://reurl.cc/RRra5g



--

                   今晚你選那一個姿勢??

  ○       "○   ○"       ○"
 (|\       (|\   ))        ))   ○╭○rz    ○rz   ○rz-st○
 /`○rz    /`○r27\"   ○r27\"   ￣′       ○=^

--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 218.173.22.51 (臺灣)
※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/C_Chat/M.1785749535.A.402.html
※ 編輯: silentknight (218.173.22.51 臺灣), 08/03/2026 17:33:14
推 Undertaker07: 發錯板了吧
推 guogu: 好的 韓國股民繼續買三星 海力士ETF
推 dwiee: 卡哇再次偉大
→ steven3QXD: 去年不就說2028
推 peterboon: 只要有洽點都可以的
→ roger2623900: 就三家大企業聯合大漲價啊
推 leon19790602: 你就隨便放張聯名的二次元記憶體都會過
推 bladesinger: 星星星：直到毛利99%前記憶體都會繼續上漲的
→ linzero: 可是賣給自家其他部門也是高價賣
→ ack0011: 股價跌只好從各位消費者身上挖錢了歐
推 dk2486248: 99南亞科
推 CircusWorld: 2028也是剛擴廠好 一堆人忍好幾年了 到時候一定會有
→ CircusWorld: 換機潮 真的要降可能要到2029 2030了(保守估計)
※ 編輯: silentknight (218.173.22.51 臺灣), 08/03/2026 17:42:37
推 ogt84your: 記憶卡蛙電影版熱映中
推 reaturn: 不是聽說未來20年都不可能降價嗎？
推 NEKOWORKi: 99卡蛙
→ hit0123: 還好我前年換機了 怕
推 mc3308321: 全部都賭在AI會順利發展上面
推 linfon00: 通通跑去做HBM撈錢了 當然短缺 讓長鑫賺翻了
推 roger2623900: 所以看長鑫到底能不能把量做起來吧 不然只有天價記
→ roger2623900: 憶體能用
→ linzero: 看AI會不會崩
推 dwiee: ai順利發展 記憶體價格也很難降吧 除非演算的效率提升
→ dwiee: 後面還有機器人什麼的 需求只會更大
推 ken121: 長鑫HBM還差滿遠的
推 roger2623900: HBM不關我的事啊 他們也有做DDR
推 ouka: 等AI泡沫+中國量產內卷，等等黨終將勝利
推 oyaji5566: -8.76%
推 poeoe: 長鑫供中國自己AI用就供不應求了 消費性電子慢慢等吧
→ opman543: 中國也在拼世界軍備競賽，要多便宜難說(
推 bobby4755: 以後玩電腦都要自己手刻記憶體了
推 Ensidia: 放心 很快就會開始降了 這種東西炒作都是玩預期的
→ Ensidia: 現在四大廠都在全力擴廠 屯貨商眼見預期下降就會放出來
→ poeoe: 現在就是需求遠高於供給 產能也很難新開多少
→ rewisyoung: AI泡沫 super版 中國捲爛市場 60系 等等黨的四大浮木
→ brmelon: 大家都知道是泡沫 所以記憶體廠也不敢貿然開新產線
→ Ensidia: 你要看的是 "預期"  當"預期"開始下降 貨就突然又有了
→ poeoe: 記憶體廠擴廠擴的很保守
噓 MA40433: 貼錯版了吧
推 gn02218236: 懂了 沒吃到科技發展紅利的普通人沒資格用3C用品
→ Ensidia: 長鑫下半年就產35萬片了  中國擴廠超快的
→ poeoe: 中國擴廠快不到哪裡去啦 DUV還要慢慢排隊
→ Ensidia: 現在三大廠怕被搶市佔也都增加擴廠速度了
→ Ensidia: DUV現在開始正式國產了啊 今年5台明年20台
→ diablohinet: 三星、SK海力士、美光被告價格操縱
→ diablohinet: 不知道有沒有某些廠拿不到貨在背後施力
→ Ensidia: 當然尖端肯定比不上美廠韓廠 但消費電子等級可以了
→ poeoe: 先不論中國DUV效能啦 這種台數根本擴不了多少產能
→ diablohinet: 可惜台灣之前在記憶體廠商整合炸了 吃到記憶體紅利
→ poeoe: 現在中國自己全力衝AI 長鑫光供給AI就賺翻了 降什麼價
推 Yoimiya: https://i.meee.com.tw/OEn7O0N.jpg
推 roger2623900: 也只能等中國擴產啊 不然御三家又不管DDR
推 fly0204: 99卡蛙
推 flamebomber: 現在連AI伺服器要訂都在缺記憶體了，幾波訂貨交期都
→ flamebomber: 一延再延，消費型的記憶體產能根本不用看了
推 reaturn: 未來需求只會更多啦，連車子都要插滿1TB的RAM
→ syuan0808: 老話一句 他能賣貴為什麼要賣便宜
→ Yoimiya: 以前64G 6000 現在36000 幹
推 orion1991830: 沒想到記憶體要靠中國來拯救
噓 takanasiyaya: 記憶體廠喊很大聲啦，擴都烏龜爬，去年三大廠只有SK
→ takanasiyaya: 擴了一座清洲，同時期GG已經台南高雄亞利桑那三座了
推 ryoma1: 中國那個魔性的李白互動時鐘，不知道是不是也吃記憶體
推 poeoe: 未來等中國的自駕車和機器人量產 看要消耗多少記憶體
推 roger2623900: 長鑫技術還落後很多代 但是生產DDR也夠用了
推 oyaji5566: https://i.imgur.com/AglgtHs.jpg
推 holiybo: 三星超級保守，認為這只是一兩年的大單，擴廠浪費錢
推 madeinheaven: 三星早就擴廠了還沒建好 但是是做HBM
推 holiybo: 那就是沒擴啊= =
推 rabbit61677: 記憶體就景氣循環產業，缺貨擴產之後就是崩盤
→ rabbit61677: 好不容易這波AI潮可以當賣方主導，現在是想
→ rabbit61677: 把大部分產能轉成長約模式，只針對長約需求擴產
推 siyaoran: 講中國來救的不知道在洗什麼
推 zizc06719: 三星還敢講啊
→ rabbit61677: 需求都是AI為主，所以消費電子持續通膨是肯定的
推 jiko5566: 能賺錢的，還要我增產降價？
→ diablohinet: 可惜台灣之前在記憶體廠商整合炸了 吃不到記憶體紅利
→ diablohinet: 三星、SK海力士、美光被告價格操縱 不知道有沒有影響
推 roger840410: 電腦不插ram能玩遊戲？
推 bb819597: 那你倒是別跌啊
推 GenShoku: 推文還真的有人覺得記憶體會降 那就繼續等吧
→ bb819597: 記憶體不擴廠先去問蘋果啊 蘋果之前記憶體過剩就要砍價
→ bb819597: 現在記憶體缺貨 是我我也不擴廠 或者擴慢一點
→ GenShoku: 講白了2030滿足完大廠就換必須滿足消費者了啦，AI應用需
→ GenShoku: 求只會繼續擴張，別說機器人，到時候連個吸塵器裡面都需
→ GenShoku: 要ram，還在幻想價格會下來的真的很可愛，記憶體這東西
→ GenShoku: 大家最終只會像顯卡一樣，接受他本來就高價的事實，想要
→ GenShoku: 降回去1年前的價格門都沒有
推 AlianF: 記憶卡蛙
推 sean0212: 現在蓋廠等要量產的時候價格搞不好就崩了
推 Xpwa563704ju: 翻譯：老子要漲價，你各位乖乖吞下
推 acs81046: 誓死效忠sk海力士
推 kaj1983: 這幾年不要玩遊戲，玩股票才是真的
→ kaj1983: 聰明的早在幾年前就開始玩了，誰在和你買顯卡
推 yoshian886: hbm先提升良率再說吧
噓 w22519352: 講長鑫會降價的是有沒有去詢價過啊，報價比三星還貴，
→ w22519352: 笑死
→ boringuy: 現在擴廠的話,崩盤就等著倒閉,記憶體廠被騙太多次了
→ asd065: 坐等現在高價收記憶體的,之後回收不了資金。
推 bmaple730: 擴完產能還不是一樣給ai，真當大家傻啊
推 nrxadsl: 等等還沒死光就出來說句話啊
推 jd20040930: http://i.imgur.com/92O8qO6.jpg
噓 yeeouo: 三星的話能信喔==
→ budaixi: == 以前航運其實也是同套手法，散戶不要套在最高就好。