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原文標題: 聯電榮耀時刻還沒到!ALETHEIA狂升目標價至75元 (請勿刪減原文標題) 原文連結: https://www.chinatimes.com/realtimenews/20210223001214-260410 (請善用縮網址工具) 發布時間: (請以原文網頁/報紙之發布時間為準) 09:172021/02/23 原文內容: 外資研究機構ALETHEIA再度送暖聯電(2303),並指出,8吋晶圓產能吃緊程度遠超乎想像,聯電28奈米製程營收成長幅度與未來獲利表現都有進一步上升空間,最甜美的時光還沒到來(The best has yet to come),將推測合理股價從60元,一口氣調高到75元,躍居市場最高目標價寶座。 有鑑於需求與營收雙雙走高,ALETHEIA認為,聯電晶圓代工製程的單位售價增長幅度也強於先前預測,同時,聯電2022~2023年資本支出緊張程度可望都低於20%,折舊費用也會在同期間迅速降低,最終表現在自由現金流與毛利率的成長。整體而言,聯電2021年第四季毛利率可望達30%,至2023年中,更將挑戰40%毛利率,獲利品質大幅改善;自由現金流收益率於2021~2023年期間,則可望達4~7%水準。 ALETHEIA最近觀察到,聯電與世界類似,正開始與客戶針對2022年的晶圓產能分配與定價協商,比過往正常的時間點提早兩季發生,這可說是印證8吋晶圓產能持續供不應求最強大的訊號。 聯電28奈米製程貢獻總營收比重從2020年第三季的14%,已提升到第四季的18%,進展速度同樣比ALETHEIA估計的快了一至二季時間;短線來看,美國德州大雪造成三星電子位於奧斯汀(Austin)的晶圓廠被迫暫時停工,對聯電也是利多。ALETHEIA認為,聯電的單位售價2021年上漲8%後,2022年續漲6%,至2023年還要再漲3%。 ALETHEIA預估,聯電2022、2023年的資本支出各約將落在13~15億美元區間,以應付產線升級與擴張部分產能,進一步分析,聯電折舊費用占總營收、銷貨成本的比重會從2017年的34與42%高峰,降至2022年的19與29%,2023年再降低到15與25%。 心得/評論: ※必需填寫滿20字 大哥目標價一千 二哥目標價七十五 大家要選那個賭 ----------------------------------發文提醒------------------------------- 1.發文前請先詳閱[新聞]分類發文規範,未依規範發文將受處份。 2.連結過長請善用 https://bit.ly/ 縮網址,連結能不能點擊者板規1-2-2處份。 3.心得/評論請盡量充實,*[m心得過短或濫竽充數將會以1-2-3&一行文規範水桶處份 4.發文請依照格式文章標明段落,不符合格式者依4-1刪文處分。 ------------------ 以上注意事項請勿刪除 違者4-1 刪文處分----------------- -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 219.98.97.142 (日本) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1614050847.A.AB1.html
EddieJeremy : 狂出貨文? 02/23 11:27
syuechih : 歐印 02/23 11:28
ZZZ99770 : 嘴砲 02/23 11:28
kenwufederer: 58怒噓 02/23 11:28
sky6969 : 幫翻譯 : 貨還沒出完 02/23 11:29
op520 : 老爹,你一生中最光榮的時刻是什麼時候 02/23 11:29
MashiroX421 : ...還調啊 02/23 11:29
Mankind69 : 出完貨 地心探險 02/23 11:29
nuggets : 丸子 出貨文 02/23 11:29
tigerzz3 : 出完了沒貨可出了啦 = = 02/23 11:29
akqaqyaya : 丸子 狂出貨 02/23 11:30
kenkuo1688 : 丸了 02/23 11:31
ohya111326 : 出貨 02/23 11:32
leoturkey : 這間之前是不是也亂喊 02/23 11:32
stevelovkaka: 笑死XD 政府不是說要管管外資 人呢? 02/23 11:33
Mazu323 : 要出貨了 02/23 11:34
Merkle : 靠近月線可以撿惹啦 02/23 11:34
MIDDLELIN : 真的很調皮 02/23 11:34
jc761128 : 真理資本不要! +~老蘇又要大聲了 02/23 11:34
yochengyu : 真的是在亂喊的反正沒錯多久會到 02/23 11:34
kuan50118 : 出貨文囉 02/23 11:34
zakijudelo : 股本大又漲了一大段了 02/23 11:35
genius117 : 乾 那一堆外資還一直賣 騙人上車嗎 02/23 11:35
Skydier : 這家不是在台灣沒點 之前被點名過嗎XD 02/23 11:36
ZunYin : 喊70現在55外資怎麼不買 02/23 11:36
tony15899 : 我喊76 大你1塊錢 02/23 11:37
pponywong : 還有全國大賽可以打喔? 02/23 11:38
littlehost : 喊一喊都沒動作 02/23 11:38
chenalms : 出貨文 02/23 11:38
Leo4891 : 結果外資賣聯電 賣的比台積電還兇 這是怎回事? 02/23 11:38
Homeparty : 這家好像不太準,也有問題,半導體只能等 02/23 11:39
billionaire : 猛 02/23 11:40
z7956234 : 55塊? 02/23 11:40
ppav0v0v : 垃圾 02/23 11:41
alex87957 : 聯電要跌啦!!! 02/23 11:41
brook03123 : 58的憤怒 02/23 11:41
gk1329 : 玩惹 cc 02/23 11:43
Boyzone : 大跌 02/23 11:43
escobarwang : 某單位zzz 02/23 11:44
seuil : 怕豹 02/23 11:45
puren : 慘 02/23 11:46
madura : 這一家風評..... 02/23 11:46
nanziroh : 慘 先出場觀望 一被點名就爛掉 02/23 11:50
momo4571 : 記得之前不是說政府要管制這種放新聞出貨事? 02/23 11:54
look5236 : Aletheia對股價頻頻喊燒,證交所受訪指出,Aletheia 02/23 11:57
look5236 : 並未在台灣登記,主管機關對此無法可管,提醒投資人 02/23 11:57
look5236 : 應做好風險控管,審慎評估相關報導與報告資訊。 02/23 11:57
k85564 : 這家第一個喊mtk 1000 也算準啦 02/23 11:57
doomtwtw : 這家喊的還有人信? 02/23 12:00
sbilor : 自己喊75,怎麼不快點買 02/23 12:04
Lebaldshames: 還好賣了 02/23 12:04
cspk516 : 已被騙上車 02/23 12:05
xiecrazy : 難怪又跌 02/23 12:07
piyieen : 丸子 02/23 12:07
AnnWow : 哈哈 大爆崩了 02/23 12:08
ypw : 趕快來月線參考一下 02/23 12:09
in771028zzz : 這家喊南電250 是被他狗到的吧 02/23 12:14
prereality : 蒸丸 02/23 12:20
crystal0504 : 糟了個高 02/23 12:20
wrbdnombd : 打8折60差不多啦 02/23 12:22
sqt : 這種新聞,會吸引空軍入場 02/23 12:23
anyanyaa : 目標價=出貨價,韭菜們快進來抬轎讓外資爸爸收割 02/23 12:24
dogkid : 上次聯電股價40的時候,某亞系外資還喊調降下去到20. 02/23 12:25
dogkid : 這新聞板上還找的到,反正多跟空都有人喊過 02/23 12:25
puni52041 : 這家喊的不是都蠻準的? 02/23 12:26
kingkingkid : 標準出貨文 02/23 12:36
sl300 : 看到真想罵幹 02/23 12:40
rbull : 神經病 02/23 12:56
rbull : 60都還沒衝過就一直調高 02/23 12:56
deepbluer : 先停止每天大賣超好嗎? 02/23 13:00
OGC789456123: 今天55的時候歐印了 02/23 13:02
cafein : 怎麼不是100 02/23 13:03
jacky3838 : 出貨啦 02/23 13:04
popo123456 : 寧願買gg 02/23 13:12
lord1031 : 丸子 02/23 13:28
Eyrie : 這間一開始喊聯發千金 被酸爆 結果呢 02/23 13:36
poloo9 : 87 一喊就倒 02/23 13:42
akirapai : 怎麼才75..夭壽...聯電最少一股也有297萬的淺力 02/23 13:44
smallcar801 : 大人就是全都要,兩個都買 02/23 13:52
david9066011: 這家又沒在台上市或投資 亂喊都行 02/23 14:06
xshower : 他去年七月喊聯發科1000 台積550給大家參考 02/23 14:12
ggian123 : 出貨囉 02/23 14:15
stocktonty : 8/25 [新聞] 擴產進度驚人 Aletheia喊台積590元 02/23 14:27
henace : 原來今天在跌這個 02/23 14:38
Tomlei12 : 調皮,連60都站不到還喊75? 02/23 14:42
jonathan8032: 今天已入手兩張等60 02/23 14:45
yangweiisi : 這麼想出貨喔 02/23 14:53
jefflin0824 : 小兒又壞壞了 02/23 14:56
HKfood : 你們要對聯電有信心好嗎 02/23 15:58
cleanx : 100 02/23 16:28
zxcvb25206 : 喊2303元好嗎 02/23 16:53
icewell : 多喊幾次總會中ㄧ次 不知道這次如何? 02/23 17:48
icewell : 台積電590喊的時候也是被狂酸 哈哈 02/23 17:49
Middlewu : 哇 ptt這麼多人笑,各位知道做哪邊了吧 02/23 22:48
q123038468 : 成本53奈米戶覺得痛苦 獲利天天在縮水 02/24 15:31