Re: [心得] 選擇權根本就不是人玩的

[IBIZA (溫一壺月光作酒)]

※ 引述《maoluyi (紫芸)》之銘言：

權利金我用mini sp option×20(契約規格差20倍)算的
不確定對不對
總之算出來大概是11500美元玩一口，最高獲利370美元？
如果用三倍保證金玩的話，到期報酬率大概是1%左右？

數字我沒辦法肯定，但大概不會差太遠？
再怎麼樣大概也就3%？

台灣歷史上玩遠價外選擇權最有名的，是統一證券前總裁杜總輝
他長年當莊家賣遠價外月選擇權
兩億保證金據說每個月可以收上百萬
終於在2011年美國債信危機遇到鬼
賠了六億多一次被打穿

我的想法是，很窮的人固然不適合當莊家
有幾億或是幾十億的人也沒必要為了一年5%10%
去冒萬分之一，一次破產的風險
有太多東西不會導致破產，也能達到同樣獲利


其實選擇權我最建議的玩法就是拿一點小錢賭大
每年價外買方都會有幾次翻五倍十倍的機會
覺得大倍數要來的時候，拿個五萬壓下去
賭錯，你就回家再存幾個月錢
賭對就全部錢再找下次機會壓下去
連中三次、四次，人生就翻轉
中間有賭錯，就是賠五萬

當然，連中三次、四次的機會可能只有幾百萬分之一
但問問你自己，你慢慢賺賺一輩子，有幾百萬分之一的可能性博上億嗎？

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                          願歲月靜好，現世安穩

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※ 編輯: IBIZA (223.136.147.76 臺灣), 12/22/2021 20:34:58
※ 編輯: IBIZA (223.136.147.76 臺灣), 12/22/2021 20:36:27
→ VANNN       : 您的方法應是買價外的 買權吧 看能否翻五到十倍
是，我用手機寫沒寫清楚，已補上
※ 編輯: IBIZA (223.136.147.76 臺灣), 12/22/2021 20:39:05
→ VANNN       : 賣權永遠會有被打穿價的風險
推 Freeven     : 生涯規劃版有個用12萬翻到300萬的，雖然他玩的不是
→ Freeven     : 選擇權  不過小賭大似乎真的可行
推 sova0809    : 你說的例子是可行的 但往往現實是不懂得收手
→ sova0809    : 退場的選擇才是關鍵 但人性就是很難克服這點
→ stocktonty  : 去年融資信貸全開買SPG就可以
→ stocktonty  : 話說回來3%還不如直接買台灣的特別股就好了
→ z256418     : 二樓應該是指賣方吧，buy put頂多賠權利金而已
→ VANNN       : 對,,應是指賣方,,不好意思
→ z256418     : 五月多疫情爆發，台股跌千點那天剛好星期三結算，
→ z256418     : 如果買深價外put應該能翻幾百倍QQ
→ Jimmy030489 : 推
推 twcpu       : 每次下多少才是長期贏錢關鍵
推 Eide        : 那種自以為很懂的韭菜放給他被收割就好
推 cpz         : 抓準時機才是贏錢關鍵，op對時機要求很高
→ cpz         : 台指op的交易成本很高，一停損就虧慘了
推 stocktonty  : 5月中我有買到深價外啊 10元 最高漲到600多
→ cpz         : 我虧過幾十萬，幾次嘗試，我已經放棄做op
推 DentistLin  : 修行多年武功蓋世也要能渡過大劫才能繼續生存
→ cpz         : 前幾年1月選擇權大屠殺那天，我也賺了幾十倍啊
→ cpz         : 沒有大波動，op買方就是每分鐘在損血
→ cpz         : 光是小波動，、平盤整理就能虧死人
→ IBIZA       : 老實說，這個玩法我賠了很多，我是幾百萬分之一的分
→ IBIZA       : 母
推 DentistLin  : 年度小劫十年大劫百年大劫相繼發生時逃生無門
推 DentistLin  : op有一個很大罩門就是成交量太小不易逃生
→ IBIZA       : 大概從2003年起，我幾乎每年都會丟5萬出來這樣玩，
→ IBIZA       : 有時候還丟不只一次，持續超過十年
推 stlinman    : 還沒壓中前把把都要跟，一直燒錢心理關卡要先能過!
→ IBIZA       : 這還不包括正常玩選擇權賠的
推 stocktonty  : 保險精算師的程度加上掌握時間的奧義便可當莊家
推 HwaSIn      : 聽起來op好像很難賺，我還是玩股票就好，太可怕了
推 cpz         : 反而權證，我都還有賺，權證流動性更差
→ cpz         : 因為流動性差，所以有時會有偏離價值超多的價格出現
→ cpz         : 算是流動性溢酬
推 DentistLin  : 武功低下的生存之道就是等大能受劫時去搶機緣
→ proletariat : 我還是買現股就不用花腦筋計算這麼多 睏罷數錢
推 mecca       : 沒錯   當買家要賺才會快  又低風險
→ shingostrong: 5月那次我記得買到某個價外最低接近1000倍
推 ck326       : OP 很多策略可以玩，不過台灣難玩，美股很多可以玩
→ shingostrong: 4月14 週選結算.開盤先買PUT接近100.11點後買CALL
→ shingostrong: 好像也有50~60 忘了..都是事後論
→ shingostrong: 以上今年有印象有大行情的時候
推 stocktonty  : 1000倍那要0.幾的吧 怎麼膨脹也沒可能跌10000點
推 atien666    : 那ID在OP版也發過一樣的文，也是沒一陣子就刪文了
推 joytiger    : gambler ruin
→ sachung28   : 5月疫情大腸黑那天剛好週結算才是真。大行情
推 metallolly  : 感覺要點運氣…
噓 Destery     : 笑死  每次都在那邊賭 還不如好好鑽研策略
推 bunjie      : 就美股個股選擇權而言 我覺的長期選擇權是搭配現股
→ bunjie      : 的不錯組合
→ bunjie      : 另外個股選擇權賣put接股票 也可以當長期減低成本
→ bunjie      : 的一個方式
→ bunjie      : 不過大盤選擇權 因為交割物是現金 這我就沒特別研究
→ bunjie      : 對於體質較好的個股 遇到短期快速下跌 若判斷長期
→ bunjie      : 基本面沒有重大轉變 可以考慮做點call來賺超額報酬
→ bunjie      : 選擇權不一定只能當賭博 可以成為投資策略的一部分
推 sheep922420 : 週選開倉 做iron butterfly 300點價差
推 xylitol     : 窩不知道
→ gajo1564    : 每次看到機率很低我都會想到LTCM的故事....
→ gajo1564    : 不過反脆弱說的 用債券拼個低機率發財確實是個思路
→ gajo1564    : 債券+高倍率選擇權
推 afflic      : 買什麼選擇權
→ afflic      : 去年買現股的隨便買放到今天都賺錢吧
推 aikotoba    : 今年也有一個專門收theta的資深交易員炸了
推 WWIII       : 好爽啊 賠六億
→ WWIII       : 下次放十億久沒事
推 awss1971    : 看到這裡,我還是傻傻抱大盤指數好了,報酬雖不高還算
→ awss1971    : 可以,波動來的就一招 : 死命地扛吧~~
推 gibbs1286   : 選擇權就當避險吧，當主力蠻危險的
推 mirac1e     : 以前選擇權還可以以小博大當樂透33128
→ mirac1e     : 但是自從0206之後把一堆東西閹割掉
→ mirac1e     : 現在要靠選擇權一夜翻身 幾乎不可能了
推 Savior09    : 杜是沒買保險才會爆倉不是嗎
→ Savior09    : 當然買保險就沒有暴利了 但也是能穩穩賺
噓 SunMoonLake : 投資200萬 一年8% 50年就有一億
推 mecca       : 對  一堆白爛吵0206
→ IBIZA       : 兄弟, 要花上50年你一輩子也算結束了
→ john668     : 0206後一堆政策根本智障
→ john668     : span不能用真的太靠 腦袋裝屎
→ john668     : 本來就可以用選擇權組成一口期貨完全抵消
→ john668     : 現在不能抵銷還要兩倍保證金