作者: SaiWan (saiwan) 看板: Stock
標題: [標的] 6122擎邦
時間: Thu Mar 28 14:15:38 2024

標的：6122擎邦
分類：多
分析/正文：

1.  設備工程類股，同業有亞翔、帆宣、中鼎等等。雖然主攻的不一樣，但根據介紹擎邦
是少數能承接中大型製程廠房EPC工程承攬商，對比其他本益比多偏高，目前擎邦本業比
僅約落在12倍上下。

2.承1，客戶產業分布較分散，包含石化化工、電子半導體、公共工程、環保路能等。非
單獨集中於固定產業。

3. 毛利率較同業好，第四季達14%，對比同業多落在8-10%，資產負債表如存貨、應收帳
款等佔比也較同業少，合約資產佔比高。

4.營收部分前兩個月仍屬年增。

5. 股利政策近三年配發率約70%，更之前的年度僅有一年盈餘分配超過100%，其餘多是有
賺錢就發，賺太少就不發，個人比較喜歡這種保守的股利政策。

6.這兩年接單情況佳，營收倍數成長，承接工程多為大型知名廠商的廠房、機電工程，有
助於公司名聲的建立，對後續接單可能會產生助益。

7.估計台灣投資設廠、公共工程、綠能環保焚化爐的設廠需求短期仍會持續，表示營運成
長仍可期待。

進退場機制：
目標價短期90、長期100
退場機制：視經營情況評估

ㄧ
https://i.imgur.com/zEz0bKi.jpg
(非長期投資者，必須有停損機制。討論、心得類免填)

--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 125.227.73.119 (臺灣)
※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1711606540.A.B15.html
※ 編輯: SaiWan (125.227.73.119 臺灣), 03/28/2024 14:15:52
推 tmdl        : 谷幸爛
推 chinaeatshit: 能吃豆腐嗎?
推 akito555    : 股性不太好
推 receivable  : 擎邦第四季合約負債下降太多，我猜今年營收拚持平
→ receivable  : 就不錯了
推 ALIENKUO    : 低調 但是很有得洗
推 akito555    : 去年到今年已經漲很多了
推 chalon      : 狗哥前陣子有看到在喊
→ SaiWan      : 請問狗哥是？
→ theropod    : 我前天賣了耶
→ ep301177    : https://i.imgur.com/BqQbZN3.jpg
推 leoloveivy  : 求解套？
→ SaiWan      : 求再跌一些讓我買便宜
推 georgehsu119: 這隻要很有耐心
→ wing008021  : 亞翔不香嗎
推 kmshy       : 之前漲到73以為一路上去結果洗下來 賺個幾千塊就跑
→ kmshy       : 了
推 receivable  : 合約資產反應的是已認列的營收但還沒完工還沒辦法
→ receivable  : 請款的部分，所以反而是落後指標，看未來營收動能
→ receivable  : 反而應該看合約負債，若解讀錯誤請指正。
→ SaiWan      : 亞翔去年看70多沒買.........
→ stocktonty  : 去年賺得不錯啦  股價也反映了 今年目前好像還好
推 videoproblem: 開工那天被甩下車 恨
推 spiral0857  : https://i.imgur.com/KyEAXDS.jpeg
推 kyo14918    : 感覺股價反應得差不多了
噓 tonykuo721  : 99邦邦
→ j855102     : 股性好爛
噓 a82412      : 低調
→ SaiWan      : 謝謝R大財報解說
推 Moneytaker  : 上禮拜觀察過這支，pass
→ SaiWan      : 請問樓上大pass原因是？
推 ntuooo      : 拼了
推 ntuooo      : 你很勇喔
推 tmacor1     : 這隻等60以下買比較好 現在進場獲利空間太小
推 chinaeatshit: 講70沒買  亞翔上次有板友發標的你也沒買啊
→ chinaeatshit: 有買就算160也是賺爛了
→ SaiWan      : 那時錢都拿去買長榮鋼了
※ 編輯: SaiWan (27.53.9.67 臺灣), 03/28/2024 16:36:35
推 onlyiverson : 是我的持股 推推
推 okok1876    : 成本19
推 gary60419   : 標的文出現，明天先殺一根大的
推 as555       : 恥骨被點到 明天要快逃
→ SaiWan      : 前天沒標的文也一根大的
推 sai82320    : 成本30歡迎抬轎
※ 編輯: SaiWan (125.227.73.119 臺灣), 03/29/2024 09:13:10
※ 編輯: SaiWan (125.227.73.119 臺灣), 03/29/2024 09:18:01
推 gary60419   : 準備花洞