推 solomonABC : 請問負值的比較基準是什麼 07/11 23:46
→ ntnusleep : 簡單講既然期限溢價長期為負值 07/11 23:49
→ ntnusleep : 長短債倒掛其實可能沒那麼奇怪 07/11 23:50
→ ntnusleep : 基本本文數據，降息時，在某範圍內長短債的殖利率 07/11 23:53
→ ntnusleep : 會一起下去。 留待日後驗證，因為市場才是對的 07/11 23:54
→ jyan97 : 2016那時日本qqe加負利率，歐洲一樣負利率加擴表， 07/12 00:05
→ jyan97 : 2019 20美國又開始擴表，期限溢價才會低成那樣吧， 07/12 00:05
→ jyan97 : 得看接下來幾年需不需要大規模擴表 07/12 00:05
推 CaLawrence : 期限溢價的定義聯準會有 就是持有具備利率風險的債 07/12 00:19
→ CaLawrence : 券 扣除浮動利率 這個溢價是給予利率風險的風險貼 07/12 00:19
→ CaLawrence : 水 所以並不是你所謂的利差 07/12 00:19
→ CaLawrence : 期間溢價小於零隱含很多降息預期 所以我在計算的時 07/12 00:19
→ CaLawrence : 候 只取降息週期的谷底 你在隱含降息預期的時候計 07/12 00:19
→ CaLawrence : 算期間溢價並沒有什麼意義 07/12 00:19
推 solomonABC : 感謝樓上 漲姿勢了 07/12 11:34