[心得] 熱門股票/ETF(最大回檔幅度MDD)整理心得

[meya (落寞之心)]

本文之MDD計算公式未考慮還原權息，文內敘述推論亦不完備，僅能做為參考之用。
若要還原權息之MDD，請自行計算


**投資一定有風險，基金投資有賺有賠，申購前應詳閱公開說明書**
大家好，以下整理熱門臺股一年MDD資料，幫助投資決策，僅為學術參考，盈虧自負

Max drawdown(最大回檔幅度)大多簡稱為MDD，
讓我們知道從任一時間點進場後可能遇到的最大虧損。
MDD計算公式，舉中華電信2412近一年為例，有4個比較大的回檔
(2024年)6/18收盤價128;7/4收盤價118.5
(118.5-128)/128x100% =-7.42%
(2024年)9/26收盤價127;10/23收盤價122
(122-127)/127x100% =-3.94%
(2025年)4/2收盤價130;4/7收盤價124
(124-130)/130x100% =-4.62%
5/26收盤價133;6/4收盤價129.5
(2025年)(129.5-133)/133x100% =-2.63%
挑最大的回檔幅度，所以中華電信近一年MDD是-7.42%

以下為熱門股票/ETF，依照MDD由大到小整理好的列表
00631L   -55.14%(正二)
2317     -49.55%(鴻海)
1301     -48.44%(臺塑)
0056     -32.73%(高股息)
00919    -31.90%(高股息)
00929    -31.83%(高股息)
2330     -30.84%(臺積電)
00757    -30.05%(FANG+)
----------------------
5530     -29.97%(殯葬股)
bitcoin  -29.60%(比特幣)
00940    -29.09%(高股息)
--0050   -28.47%(臺灣50)--
00878    -27.58%(高股息)
2207     -24.68%(和泰車)
00662    -24.19%(NASDAQ100)
2454     -24.04%(聯發科)
1101     -23.83%(臺泥)
2002     -23.08%(中鋼)
00944    -22.88%(高股息)
2634     -22.53%(漢翔)
00713    -21.95%(低波？高息)
2891     -21.54%(中信金)
---------------------
00712    -19.85%(不動產)
--00646  -19.57%(標普500)--
00882    -19.31%(中國高股息)
00795B   -19.17%(長公債)
00720B   -17.63%(投等債)
1216     -17.41%(統一企業)
00751B   -17.56%(投等債)
00948B   -17.53%(投等債)
00937B   -17.20%(投等債)
1737     -16.69%(臺鹽)
5880     -16.48%(合庫金)
--AU9901 -16.11%(黃金現貨)--
00968B   -15.16%(投等債)
00945B   -13.63%(非投等債)
00953B   -12.94%(非投等債)
00697B   -12.91%(中公債)
9918     -11.92%(欣天然)
00981B   -11.30%(非投等債)
00864B   -10.43%(短公債)
------------------------
2820     - 9.52%(華票)
2412     - 7.42%(中華電信)
9925     - 6.80%(新光保全)

以上僅為學術參考，盈虧自負
**投資一定有風險，基金投資有賺有賠，申購前應詳閱公開說明書**

--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 111.243.128.97 (臺灣)
※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1749891410.A.F58.html
推 losehope    : 謝謝分享！
推 snahwwww    : 必須推
推 clairehao   : 推用心
推 Fezico      : 債卷類要不是吃惹口吃龍那一根表現應該沒那麼差
推 aimgel      : 99公公
推 tigerzz3    : 高股息看能再騙散戶多久
推 ccdrv       : 龍哥說的 高股息投信都買高賣低
→ ChikanDesu  : 所以唯一非個股非外幣的股票ETF 報酬又跟0050相仿的
→ ChikanDesu  : 就是00713 讚讚
推 realskyer   : 要考慮還原權息才有意義
→ ChikanDesu  : 713就是最適合替代0050的質押標的 質押後+買台積電
→ ChikanDesu  : 放10年 預期報酬應該是屌打0050
推 Lamigirls48 : https://i.imgur.com/EZqapFC.jpeg
推 Mingleez    : 正2 從低點進就好 沒辦法跟大盤一起回到原點 所以
→ Mingleez    : 正2最好是大盤低點漲幅50%以上就要出清或換成0050
→ Mingleez    : 等待下一次的景氣循環或國安基金才啟用正2
→ Mingleez    : 2020低點漲幅50% 大約萬2 但是那波高點在萬八 22年
→ Mingleez    : 低點漲幅50%大約萬八 但後市高點到24k  這波會到多
→ Mingleez    : 少拭目以待
推 kill2400    : 你有用還原嗎？
推 a2080259    : 為何三不五時都有人吹00713
→ b9513227    : 高股息這種垃圾怎麼還有人吹啊 笑死
→ b9513227    : 全都被主力看破手腳割了半年多了
噓 bntimlin    : 不是，雖然我沒買713，你這太黑了吧，算了一下真的
→ bntimlin    : 沒含還原權息，這算法配越多回檔幅度越大啊
噓 s100041047  : 配息沒算進去是在搞笑嗎== 然後底下一堆跟著黑的
推 AndyMAX     : 高股息黑嘴巴閉閉
推 n555123     : 推整理
→ budaixi     : 非投是匯率問題啊，不然今年HYG含息還是正的，只是
→ budaixi     : 目前買債還不如買臺灣的金融股。
→ budaixi     : 00713今年含息-0.1，資料來源M平方。
推 CAFEHu      : 高息蛙：高位除息，含息報酬低調
推 Miyanishi25 : 推薦這篇文章
推 miku5566    : 笑死 還一堆北七跟風
噓 miku5566    : 補個噓
→ searchroy   : 感謝分享
噓 atxmin      : 自刪或修改內文吧 完全錯誤的計算
噓 kano2525    : 要算回檔結果沒還原權息，你是來引戰的吧，笑死
→ kano2525    : 照你的算法，配息越多回檔就越大，你要不要先自刪啊
推 masala      : 感謝整理，媽祖會保佑你！
噓 clisan      : 奇怪，股版一些對高股息恨到像被害賠不少錢一樣，
→ clisan      : 除了嘲諷買高股息的還有這種故意放錯誤資訊，我個
→ clisan      : 人經驗買高股息還贏過我聽消息買被割一票大賠，我
→ clisan      : 有的878 919目前還比買的高，只賺股利是賺的比較少
→ clisan      : ，也比被割大賠的好
噓 Kobe5210    : ETF就是ETF，美其名簡稱高股息，其實根本也不是高
→ Kobe5210    : 股息股票
推 ssarc       : 我也沒嗆買美股，陸港股或是債券，市值ETF的人，但
→ ssarc       : 版上很喜歡嗆買高股息的是不受教的笨蛋白癡，對優
→ ssarc       : 越感滿點的父權版友來說互相尊重應該蠻難的
推 ChikanDesu  : 匯率問題大家都知道阿 問題是你在台灣生活終究是台
→ ChikanDesu  : 幣計價 貸款也是台幣 還款還息當然也是台幣 如果你
→ ChikanDesu  : 貸款進股市 你想用美資產套利 那這波很明顯你會很痛
→ ChikanDesu  : 苦 還款甚至會還不上 維持率炸裂 所以要槓愈高只能
→ ChikanDesu  : 選擇最低波動 總報酬盡量高的 才安全 既然713實證經
→ ChikanDesu  : 過一整個大空頭 總報酬跟0050差不多 那就代表扣掉台
→ ChikanDesu  : 積電0050根本是輸的 數據就會說話嘛
→ ChikanDesu  : 配不配息都一樣 總報酬當然才是重點 低波動也是重點
→ ChikanDesu  :  歸納出來就是713囉 中華電當然回測也是好的 總報酬
→ ChikanDesu  : 也差不多 但終究是一間公司 海底電纜割幾條會不會影
→ ChikanDesu  : 響營收 星鏈會不會影響 以後6G會不會虧損 誰知道
推 a2080259    : 到底.....有多愛00713@@
→ forever215  : 推薦這篇 分析大部分人會賠錢的原因
→ budaixi     : 我現在也不推薦買臺灣的高股息ETF就是了，最近強力
→ budaixi     : 買進因為美債跟匯率受傷的股是什麼操作，還是乖乖
→ budaixi     : 買VT實在。
→ ChikanDesu  : 我才想問到底為什麼愛0050咧 一個比較起來根本同報
→ ChikanDesu  : 酬 更高風險的ETF 還要重壓？
噓 freddy871117: 學術參考然後不是用還原看zz
→ ChikanDesu  : 買VT你就不受傷XD你要花台幣等於你之前投的都要打折
→ ChikanDesu  : 換回來呦
推 mikkle      : 高股息etf的數據根本在亂算，都沒算配給你的息
→ mikkle      : 要還原日線的跌幅才是準確的，建議整個去重算漲跌幅
推 mikkle      : 以還原日線來看，00919是23.3%，00713是15.4%
噓 benson502   : 沒還原權息也太搞笑
推 a2080259    : 哈 我又不會重壓0050，當我哲哲喔，你可以說本篇配
→ a2080259    : 息或匯率沒考慮周全，但吹00713吹成那樣就有點過呀
→ a2080259    : 屌打啥也是你說的@@
→ keel90135   : 不還原是在鬧？
→ pc0501      : 713去年也配了10幾%的息，這要算進去吧！
噓 phinexfire  : 誤導他人資訊 欠噓
推 ChikanDesu  : 屌打是回測713自發行日起配20-40%的台積電屌打0050
→ ChikanDesu  : 本人 不只報酬屌打 回測也更少 然後100%713跟0050總
→ ChikanDesu  : 報酬幾乎一模一樣 最大回測硬是少了幾乎10%
噓 jimrex12025 : 高股息盤子笑死; 沒還原抹黑笑死
噓 crow0801    : 帶風向文
噓 just007     : 計算錯誤 然後你學術研究只看一年的最大回落 意義何
→ just007     : 在
噓 kiversonx17 : 配息沒算
推 idaccl      : 推～謝謝分享
噓 biojo       : 這篇下面推文已經說了錯誤。還不改成還原權息，也
→ biojo       : 不說明，是要繼續放著誤導嗎
※ 編輯: meya (111.249.28.5 臺灣), 06/16/2025 18:41:03