Re: [標的] 3037 欣興 多

[ShaoJi (洨雞)]

欣興今天正式站上我原先設定的600元以上
來做個交代


※ 引述《ShaoJi (洨雞)》之銘言：
: ※ 引述《ShaoJi (洨雞)》之銘言：
: : 標的：
: : 3037 欣興  多
: : 分類：多/討論
: : 分析/正文：
: : 其實我應該早點發這篇的
: : 但是最近討論度好像有變高
: : 那我就把這張掀開來吧
: : 欣興是我1月初剛正式重回台股時就注意的標的
: : (嚴格來說是12月底)
: : 當時我注意到它
: : 是因為它去年12/22到年底打的橫盤非常漂亮
: : 完美控在220元上下
: : 無視大盤的漲跌
: : 而且當時它才剛爬完第一段而已
: : 這麼優秀的主力讓我印象非常深刻
: : 先曬單以免一直有人用我沒貼單來攻擊我
: : 貼單很麻煩耶
: : 我在12/29開始進場操作221.5元
: : 第一張很不幸沒賣好(因為急著用錢追其他標的)
: : 小虧2344元
: : https://i.urusai.cc/nv6Y4.jpg
: : 12/30加買一張220.5元
: : 這張就賣得不錯
: : 在1/7先小小獲利一筆19083元
: : 一樣是為了挪錢買其他標的
: : https://i.urusai.cc/Htar9.jpg
: : 12/31再買一張221.5元
: : 這張則是在1/19賣出
: : 這次小獲利60437元
: : https://i.urusai.cc/Wuxsz.jpg
: : 中間操作了一段時間的記憶體
: : 1/8帶著記憶體的獲利再回來買一張223元
: : 這張賣的時候小賺55946元
: : https://i.urusai.cc/OGYv3.jpg
: : 目前手上還留著兩張
: : 一張243元跟一張333.5元
: : 目前未實現損益分別是143181元跟52642元
: : 從12/29開始玩欣興到現在
: : 已實現+未實現的總損益是32.89萬
: : 為什麼我開始玩載板?
: : 因為AI趨勢的兩大受益
: : 我認為就是記憶體跟載板
: : 記憶體是缺貨導致的利多這人盡皆知
: : 產業面:
: : 載板是整個AI產業最全面的被需要
: : 所有的晶片全部都需要載板
: : 所以任何晶片的利多都吃得到
: : 尤其在台積電法說會後更是一飛衝天
: : 不光台積電
: : 輝達投資個Corewave區區20億
: : 這載板也是吃到利多
: : 所有的記憶體應用面
: : 也全都離不開載板
: : 載板簡直是無所不在的吸金怪物
: : 籌碼面:
: : 2025的欣興
: : 還是靠外資推動價格的標的
: : 屬於起落不由己的弱勢股
: : 但是2026年開始
: : 相信越來越多人開始注意到了
: : 投信開始狂買欣興
: : 從1/12~2/4間的18個交易日
: : 一共17買1賣
: : 賣的那天還只賣超341張而已
: : 越來越多人問為什麼投信要狂買欣興
: : 欣興是有投信的裸照是不是?
: : 理由我就分享吧
: : 原因就跟去年12月的南亞科一樣
: : 南亞科去年12/17到今年1/15共20個交易日
: : 投信共16買4賣
: : 當時發生了甚麼?
: : 「114/12/30 南亞科被列入台灣50成分股」
: : 而欣興目前的市值已經妥妥位列前50名了
: : 從投信的動作來看
: : 高機率3月要納入欣興了
: : 所以投信要先大量建倉打底
: : 題外話:
: : 華邦電其實市值也在前50名
: : 我還是很看好華邦電
: : 不過投信目前沒有在華邦電上做同樣的建倉行為
: : 我認為華邦電3月被納入的應該機會還不大
: : 此外剛剛高盛出的報告
: : 對於ABF三雄
: : 唯一只給欣興中立評等
: : 但是這也是高盛出的假利空
: : 理由是
: : 高盛一邊把目標價從170元暴力調升到370元(何況現在早超過了)
: : 一邊又給中立評級
: : 這完全是自打嘴巴
: : 我認為事實上是
: : 高盛其實想買欣興
: : 但欣興現在被投信鎖碼
: : (近期18天內就被投信掃走3.6萬張)
: : 只好給南電跟景碩高評級跟高目標價
: : 看看能不能移轉一些持有去買它們
: : 才能釋放出更多籌碼給高盛可買
: : 進退場機制：
: : 我是已經在場內很久了
: : 欣興也的確爬升了很大一段
: : 快過年了各位要不要進場自己考慮
: : 我是覺得剛好接下來幾天欣興應該會開始整理
: : 但不會需要像前兩天記憶體的劇烈震盪整理
: : 只是年前這段時間欣興的CP值應該也不高
: : 不介意的話這幾天想進都可以進
: : 退場嘛...我覺得下半年反而才更是載板的主升段
: : 我認為它年底也能上看600元
: : 可以600元再考慮退場
: 雖然很多人都私信我想問華邦電的後續分析
: 但我還是先來發個欣興的中期追蹤報告
: 這幾天ABF載板變成市場的熱門話題
: 因為我進場的早
: 所以有種被抬轎的感覺
: 但主要還是載板具備超級循環的質變資格
: https://i.urusai.cc/PHVMc.png
: 先回覆上篇文章的分析內容跟相關推文
: 我文章內明說了
: 「我是覺得剛好接下來幾天欣興應該會開始整理
: 但不會需要像前兩天記憶體的劇烈震盪整理
: 只是年前這段時間欣興的CP值應該也不高
: 不介意的話這幾天想進都可以進」
: 我刻意在年前準備要整理前發文
: 而且文章也明說了接下來要整理了
: 在這個時機點發文推欣興
: 就是讓大家藉著這個拉回可以考慮進場
: 還一堆人看不懂
: 說發文就是出貨??
: 嗯嗯嗯嗯???
: 那這兩天漲停
: 我這時候才發文推薦的話
: 難道你們敢買嗎-.-
: 好
: 原則上欣興還能續抱
: 畢竟我原本就預估至少能上600
: 而目前大摩也給目標價500了
: 我主要要再重新論述一下欣興跟南電
: 我注意到目前看好南電大於欣興的比例偏高一點
: 但我還是堅持站在欣興這一邊
: (如果要兩個拿來比較的話啦)
: 首先欣興的劣勢的確在於太多長約在身
: 而且這兩天雖然載板三雄都是漲停
: 但很明顯欣興的漲停沒有像南電跟景碩那樣乾脆
: 一個事實是
: 現階段來說
: 南電的漲勢的確比欣興來得猛
: 畢竟目前它報價上最為自由
: 但有幸的是
: 欣興漲勢也不差
: 主要差別還是在後續的關鍵
: 1.欣興的技術是載板三雄中最先進的
: 也是國際大廠（NVIDIA/Intel/AMD)的首選
: 許多簽約跟叫貨都是優先選擇欣興
: 2.欣興也是能取得大量玻纖布材料的主要廠商
: 當然南電有來自於同集團的台玻撐腰
: 但我認為最主要還是要看日東紡
: 若欣興跟南電都陷入缺原物料危機的話
: 欣興會是那個比較有機會取貨的一方
: 3.重點還是在於玻璃載板
: 欣興是目前唯一有技術可以做出高良率玻璃載板的
: 只要下半年一落地生產接訂單
: 它會吃掉其他載板廠商的利潤
: 也就是說
: 南電易漲易跌
: 且天花板比較低
: 欣興難漲難跌(雖然不跟南電比的話也是暴漲了)
: 而且後續天花板應該是所有載板廠商最高的
: 如果我要胡謅一個極端的目標價
: 例如1000元好了
: 欣興會是那個比較可能真的發生的
: 最後現在會發文
: 也是基於兩個原因
: 1.欣興跟南電都剛發布了財報
: 項目            欣興 (3037)     南電 (8046)     判讀
: 營業收入        1,312.4億       401.7億        欣興規模是南電的3.27倍。
: 營業毛利率      13.94%          9.08%          欣興獲利效率顯著勝出。
: 基本每股盈餘    4.38元          3.01元         欣興獲利能力較強。
: 期末總資產      2,557.9億       612.1億        欣興的產能天花板遠高於南電。
: 2.下周開始欣興應該會再做個整理
: 但應該是很短暫的整理
: 還想進場的要把握了

前文有說
我12/21的221.5元開始玩的

但我在這的第一篇推薦文是在2/4發的
https://i.urusai.cc/nhRcM.png

那篇文我就有說
「快過年了各位要不要進場自己考慮
我是覺得剛好接下來幾天欣興應該會開始整理
但不會需要像前兩天記憶體的劇烈震盪整理
只是年前這段時間欣興的CP值應該也不高
不介意的話這幾天想進都可以進」

圖中可以看到
的確發文完之後就有一個拉回整理
那就是可以給各位進場的

結果文章內的推文
推 vKHip       : 果然發完就崩盤
→ AAAntou     : 被你點到的都好扯
噓 speed364    : 我就說抓交替吧
推 tyes60309   : 高點丟出來勸買，還得是你專業啊

......我真的是無言
原來你們四位喜歡追高買嗎
當然相比現在
200多元還是算低啦


回顧一下
推 rebel       : 這次別刪文了吧 要立flag還刪文
推 Heyer       : 會到600還不趕快歐印？
推 dongdong0405: 短線進出很適合但長線投資我只能說是雷
→ dongdong0405: 愛做假數據 文化也一堆問題
→ dongdong0405: 你買Ibiden可能還比較實在
推 kyo7300918  : 要進場的就要短進短出，這已經不是短線過熱了。
噓 BUKU        : ....388叫人抬轎？
噓 duckhaya    : 160不推，388才在推，不是笨就是壞
→ duckhaya    : 繼續推 最好你們散戶炒進0050我就加大放空他
→ duckhaya    : 可以a我看我之前空這隻猩猩的紀錄
推 andytwtp2002: 你先歐印吧
推 fionalalala : 600怎麼估的？ 隨便喊？

接下來第二篇推欣興的文是2/25發的
https://i.urusai.cc/MNmM3.png

這篇我也說了
「下周開始欣興應該會再做個整理
但應該是很短暫的整理
還想進場的要把握了」

那也的確隔周開始拉回整理
不知道這篇文的各位有沒有把握機會進場
我在這次的拉回有成功加碼到一張389元的最低點
https://i.urusai.cc/uxYDB.jpg

這篇我主要還是論述載板三雄我為什麼最看好欣興
後來欣興的確股價幾度超越南電
但如今南電又拿回最高價的寶座

不過兩檔都是好股票
但如果要說最終天花板的話
我還是覺得欣興比較高



最後
因為已經突破我最開始設定的600元了
接下來就不預設高點了

但我還是有點意外
我原本以為要玻璃載板題材發酵才會過600
沒想到現在就過了
但其實3/19的時候就曾衝到591元
但可惜後來還是被戰爭給拉下去
直到今天才又突破
戰爭真可怕


那麼既然現在就超過600元了
後續如果再開啟玻璃載板題材的話
那它的天花板實在不可限量

但這個題材沒那麼快
它要能落地可能要2028年才有機會
那麼股價要反應就會等到2026年尾~2027年才反應

題外話
如果玻璃載板題材發酵
各位也能夠關注鈦昇8027跟敘豐3485這兩檔
鈦昇是做玻璃穿孔的
玻璃載板不可少了它

敘豐則是玻璃載板的重要配合商
但它現在只是興櫃
在它上市上櫃前不建議玩
它現在股本小到單一主力就能恣意玩弄

接下來計算欣興的EPS
由於現在股價已經超過600了
所以下面的計算我概不負責
當作參考就好





EPS的參考來源之一為2026年3月的財報數字


當下合理定價

算式：2026年EPS(25元)*25倍PE=625元
這個數字約符合現在的價格



跨年度定價

算式：2027年EPS(32元)*25倍PE=800元
如果到了今年下半年（大約Q3）
外資的報告開始「換算年度」開始看明年的爆發
那可能可以算出800元



可預見的最高天花板

算式：2027年EPS(35元)*30倍PE=1050元
這就是千金股的門票了


到底會到哪個數字
接下來就各自去看吧

我是還沒退場
但接下來就會看技術面進出了
不會盲目死抱

--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 218.166.13.90 (臺灣)
※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1775646246.A.D8A.html
噓 ray142857   : 抱好抱緊就對了！不要亂賣
推 mythtaker   : 朝聖
推 kuninaka    : 推
→ akito555    : 感謝分享 我多半張現在陸陸續續出掉換現一些錢回來
→ akito555    : 剩兩張持續抱著 另外你記憶體出場了嘛!?
還沒
一張不賣
關於華邦電跟南亞科也有很多很有趣的點
但現在還沒創高
我大概說啥都沒人想聽
之後創高再來說
推 iamaq18c    : WOW
推 HiuAnOP     : 這隻我賣飛…
推 isolaX      : 分享推
※ 編輯: ShaoJi (218.166.13.90 臺灣), 04/08/2026 19:10:25
推 fairwarning : 喜歡欣興
推 mnxzq       :  強
推 comesome    : 嗯~~含景碩賣了 PCB開始飛半年~~
推 nini761010  : 賣飛了 嗚嗚
推 renergy512  : 小妹愚笨 想請問技術面來看是要怎麼看？
推 terry830630 : 好狠，還把快樂低能寶貝拿出來鞭屍
→ mutsutakato : 南亞科 今天終於獲利轉正了 不過算一算 還不如買台
推 sirins      : 創高才說是當分析師在寫財報嗎XD （沒貶意
→ mutsutakato : 積電! 買記憶體真是大虧 尤其是華崩電 不曉得在崩啥
其實整個3月都是中小型股的主場
你玩任何權值股的績效都會輸中小型股
大環境不好的時候的典型情況
※ 編輯: ShaoJi (218.166.13.90 臺灣), 04/08/2026 19:21:13
推 gwofeng     : 南亞科很臭，其他AI股都漲到宇宙去了，南亞科才剛轉
→ gwofeng     : 正
不急
資金是輪動的
※ 編輯: ShaoJi (218.166.13.90 臺灣), 04/08/2026 19:24:26
推 Marshalkobe2: 帥帥帥 最喜歡這種文
推 wade520     : 乾99鈦昇 今天吃一根..
推 Heyer       : 可惜了 沒歐印
推 ji3345      : 看酸酸被打臉好爽 雖然我沒有
推 whyhsu      : 好
推 gtor7923    : 200賣了之後就沒再進場 看它成為天上的星星 我幹
→ sing60905   : 其實現在很多酸酸都是賣飛的 最愛成了最恨XD
推 faracross   : 欣興王
→ kusotoripeko: 200多賣飛，膽子大一點買回來啊，我就是250重上車
推 linlin440   : 空的還活著嗎
推 k078787878  : 推
推 wig1218     : 推！
推 happylogic77: 強
推 Paulaluo0121: 推推
推 lantc       : 推推
→ cafein      : 推雞哥
推 NoMomoNoLife: 估今年EPS有25喔......
推 kill0934    : 一堆眼紅的笑死
→ wsxe2007    : 電梯下樓
推 crazypeter  : 在車上 拜託了～
推 adjos       : 感謝，欣興先前賺一波了
推 adjos       : 坐等華邦及牙科了
→ speed364    : 2月初做記憶體有多噴，你發完文欣興可是馬上回檔
推 Dylan0108   : 推，有跟單吃到一波
→ armorblocks : 明年eps25 請問假設30 . 35 的依據?
→ chikuo      : 40%供需缺口?
推 jenisjo     : 嗚嗚 這隻賣飛，恭喜原po賺爛
推 kylecheng25 : 兄台怎麼看旺宏呢？
法人目標價300是合理的
不過抵達的過程應該還是會歷經些曲折
可以看資金跟技術面決定要怎麼操作
推 aphisia     : 真的無上限的欣興
推 satan1991   : 有買有推，買在4xx感謝發文
推 qtzbbztq    : 欣興是選的不錯 這檔我也有 不過華邦電南亞科的部分
→ qtzbbztq    :  我還是認為你看錯了 這點不變
沒關係
如果漲到大家都覺得會漲我才發文
那與廢文無異
推 xyz102150   : 推推 謝謝分享！
※ 編輯: ShaoJi (218.166.13.90 臺灣), 04/08/2026 21:27:51
推 qtzbbztq    : 不過我今天才真的注意到你投入的資金規模並不多 所
→ qtzbbztq    : 以記憶體就算看錯 也損失不了多少就是了
推 ru04hj4     : 舒服 上禮拜LP捏爛了 加了一點
推 quark       : 欣興我成本均價122.7 目前還抱著 報酬率+403.06%
推 quark       : 之前漲到+300%時有想是不是該賣了 不過看好後續發展
推 k220647252  : 續抱 真D舒服  嘻嘻☺
推 breadevil   : 這裡留言看看就好
推 bocky829    : 成本不到200一路抱到現在，也是上一波591的時候沒出
→ bocky829    : 掉，只想想掛600up！但目前也是看技術線型決定出貨
→ bocky829    : 的時機了，賣掉後持續關注看有沒有其他進場訊號～
→ bocky829    : 恭喜還有的各位賺錢！
→ bocky829    : https://i.mopix.cc/UE3eMi.jpg
噓 nickwuuu    : 目前帳面+566%, 30+張
→ SimACC      : 他的設備供應商還有救嗎…
推 KSUGOD      : 賣飛
推 s8900117    : 強
推 chd7721     : 推推有單有據。期待待你之後的記憶體創高單喔。比那
→ chd7721     : 什麼mina假神，看著事後圖形說故事厲害，發文還要開
→ chd7721     : vpn笑死
噓 cyy90143    : Ptt小丑注定賺不到錢不是沒道理
推 ap909278410 : 不是因為你文章入場的 但同推
推 kaga1991    : 小丑笑死 人家真的進0050了
推 gio8562     : 我也是看了跟的 謝謝大大
推 lamron      : 謝謝大哥 我小小賺 也是感恩~~
推 ryo923      : 推
推 hand5515    : 跟ptt小丑酸民反著做 不會輸
推 milo45678972: 好狠 抓小丑出來鞭屍
推 rubio8411   : 有賺有推 謝謝大哥
推 jello2637   : 請問原po大大您看好他會到哪兒