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基本資料 市值約118億 月均量約3700張 每股淨值20.82元 2025Q1 0.73元 0.73*4*10=29.2 是瑞智的最低目標價 外資持股約22% 報告日期20240927 27.50元 報告日期20240816 26.75元 ================================================================== 接下來談營收 20253月營收23.7億 YoY 22.3 MoM 17.7 累計YoY 34.3% 營收成長主要來自變頻產品增加,以及乾衣機成長所致 2024Q4稅後EPS0.57元 YoY72.7 優於預期 主因毛利率16.3% 較上季明顯回升所致 接下來談成長 與大金合作在印度設廠,第二期投資將於H2正式啟動 瑞智與大金合作在印度設廠生產壓縮機,強化海外布局,看準印度市場2025年需求估計達 1200萬台,瑞智將分兩期進行,第一期投資4-5億元,第二期預計投資20億元,將於H2正 式啟動,並訂下2025年銷售2300萬台,創新高。 Q2為出貨旺季 目前7月出貨正向 全年累計合併營收還年增9.35% 相當優秀的一檔股票 瑞智有6成多營收貢獻來自中國內需市場,外銷美國市場僅佔7.7% 公司正與客戶積極討論後續對策 並加速埃及工廠進度 預估2025總營收為269億 EPS為約2.8元 2.8*10=28元 怎麼算都比現在高 我決定追隨高手 今天掛24元強力買進!!!!!!!!!!!!!!! 跟著不停損 就當台股存錢筒玩 ※ 引述《gamereplay (~~小白白~~)》之銘言: 標的:4532.TW 瑞智 (例 2330.TW 台積電) 分類:多 (請選擇並刪除無關分類) 分析/正文: 瑞智做冷氣壓縮機 現在剛好來到7.8月 Q2為傳統出貨旺季,營運看增 瑞智投資評等區間持有,目標價29元。 預估2025年稅後PES為2.83元,投資建議在本益比10-12倍區間操作 主要理由如下: 1.根據CIEDATA進出口統計資料顯示,2024年中國空調出口數量為6159萬台,YoY 28.3%, 2024年是有紀錄以來最熱的一年,在天氣暖化下,預估2025年全球空調需求將持續成長 2.中國今年擴大了家電汰舊換新的範圍,並將對購買數位產品給予更多補貼,已努力重 振疲軟的內需 3.受大金工業、Panasonic、三菱電機等三強的夾擊,日本電機大廠日立製作所(Hitachi) 去年揮別家用空調冷氣,轉而專注於商用空調領域的發展,此舉將有利於他牌家用 空調市占率提升 4.與大金合作在印度設廠,第二期投資將於H2正式啟動 瑞智與大金合作在印度生產壓縮機,強化海外布局,看準印度市場2025年需求估計達 1200萬台,瑞智將分期進行。第一期投資金額4-5億元,第二期預計投資20億元,將 於H2正式啟動,並訂下2025年銷售2300萬台,創新高。 5.公司正與客戶積極討論後續對策,並加入埃及工廠進度。 進退場機制: (非長期投資者,必須有停損機制。討論、心得類免填) 24元買 壓縮機王者 決不停損 28元上才考慮慢慢出掉 冷氣一定賺 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 118.163.56.205 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1752721599.A.3E3.html
jimmy0921 : 今年都沒漲到 口憐 07/17 11:11
cwts : 早裝完冷氣了 07/17 11:19
airswalker : 印度還很缺 07/17 11:20
usopp2977 : 貨都拉完了,明年見 07/17 11:24
nose123 : 有注意到公司多少比例收美金嗎?匯損吃了多少? 07/17 11:24
nose123 : 公司壓縮機產品在全球市占率達8%,北美市占達25%, 07/17 11:24
nose123 : 東南亞市占達8%,南美市占達17%,歐洲市占達21%, 07/17 11:24
nose123 : 大陸市占達5%。 07/17 11:24
kentsky16 : 股性很爛 07/17 11:27
nose123 : 去年七月台幣匯率是32.X,今年七月是29.X。 07/17 11:28
nose123 : 營收要比去年增加多少,才能抵銷匯損? 07/17 11:29
ravelson : 這幾月營收都不好,等有起色再說。 07/17 11:31
nose123 : 另外,25%北美市占,還沒把台灣關稅算進去呢... 07/17 11:33
jeff79723 : 高手ID 07/17 11:34
yabaidesu : 這檔暑假前就要佈局了 然後等他填完息剛好走人 07/17 11:34
ss910126 : 這隻關鍵是歐洲法規,如果開放就噴爛 07/17 11:37
Jazzgun : 裁員利多 07/17 11:38
cat86 : 這隻匯損吃很重,eps可能比去年慘 07/17 12:09
andy87115 : 長線可以 今年應該沒救 不然不會這樣跌 07/17 12:19
tbiarenas : 匯損讓這隻比美債崩的還慘,超大m頭 07/17 12:39
wekaytw : 還沒跌完後面還有一段 07/17 12:40
wekaytw : 還不如推四寶好一點 至少跌完了 07/17 12:42
andy87115 : 做股票還敢絕不停損 respect 07/17 13:11
pz5202 : 我覺得應該還不夠低 07/17 13:15
gokuhwanlai : 前幾天底部抄底被燙到就停筍了 唉。。 07/17 13:33
ron19 : Q3淡季了 07/17 14:36
sunandmoonof: 今年超爛 07/17 16:19
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empirica : 剛被733踢掉,顯見動能弱了 07/18 05:49
cat86 : 0.73x4x10這算法太強了 07/18 06:25
cat86 : Q2衰退沒看到? 07/18 06:27
feng77 : 績優股遇到外部利空 07/18 07:31
x221x221 : 不如買美吾髮 07/18 07:37
ProJ : 這檔這時間是要出貨的 沒出等明年 07/18 07:49
tinoooii : 殺多點~~~ 07/18 07:51
god1200102 : 大戶都在落跑了 07/18 09:13
tmdl : ... 07/18 10:12
choh : 印度賺錢印度花,一分別想帶回家 07/18 14:42